Дебиторская задолженность

-следить за соотношением  дебиторской и кредиторской задолженности  (значительное превышение дебиторской  задолженности создает угрозу  финансовой устойчивости предприятия);

-использовать способ предоставления  скидок при досрочной оплате.

Рассмотрим технологическую  последовательность предоставления скидки:

1. Анализ дебиторской задолженности

1.1. Расчет удельного веса  дебиторской задолженности в  составе текущих активов.

1.2. Изучение состояния  расчетов с покупателями и  заказчиками.

1.3. Квалификация дебиторской  задолженности по срокам образования,  выявление просроченных задолженностей.

2. Выбор эффективного размера  скидки по каждому конкретному  покупателю

3. Выход на покупателя  с предложением предоставления  скидки при ускорении платежа

4. Заключение договора  о предоставлении скидки

5. Поступление денег (высвобождение  оборотных средств)

Анализ актива баланса  показал, что в составе текущих  активов предприятия (оборотных  средств) значительный удельный вес  имеет дебиторская задолженность, предприятие постоянно испытывает недостаток оборотных средств.

Поэтому сегодня, в условиях информационного взрыва, предприятие  вынуждено уделять пристальное  внимание таким сферам, как реализация, и сбыт своей продукции и услуг, увеличение доходов и улучшение  своего финансового состояния. Поскольку  в условиях жесткой конкуренции  на рынке снизить уровень производственных расходов в своей фирме ниже определенного  предела практически невозможно, предприятия обращают свой взор в  сторону поиска новых путей увеличения своих доходов.

3.3.Мероприятие по снижению  дебиторской задолженности

Одним из важнейших условий  стабильного финансового положения  предприятия в современных условиях является четкая организация расчетов с партнерами. Отсутствие должного внимания к задолженности покупателей  и заказчиков может спровоцировать нехватку средств для погашения  своей задолженности перед поставщиками, бюджетом, сотрудниками. Управление дебиторской  задолженностью по товарным операциям - это часть общей политики организации  по выбору условий реализации продукции  на определенный период времени, оптимизации  общего размера дебиторской задолженности  и по обеспечению ее своевременной  инкассации для достижения заданного  уровня финансовой устойчивости.

Руководство и административные работники, оказывая влияние на процесс  управления дебиторской задолженностью организации, должны иметь полную информацию о ходе всех хозяйственных процессов. Регулирование дебиторской задолженностью осуществляется с помощью мониторинга. В общем виде мониторинг определяют как постоянное наблюдение за каким-либо процессом с целью выявления  его соответствия желаемому результату или исходному положению. Мониторинг необходим, поскольку он позволяет  выявить, насколько часто происходят нарушения в той или иной области. Управление дебиторской задолженностью по товарным операциям предполагает решение таких задач, как разработка методик по оценке рисков, формированию портфеля заказов, расчету сроков предоставления кредита, оценке надежности дебиторов, установление стандартов по работе с  дебиторами, разработка детальных графиков погашения дебиторской задолженности, система поощрения и санкций  для дебиторов и т.д.

Для снижения дебиторской  задолженности предприятии необходимо в кратчайшие сроки оптимизировать условия проводимых сделок. При заключении договоров на продажу продукции  преимущественной должна стать предоплата, а по договорам закупок - отсрочка платежа.

 

Выводы и предложения

Подводя итог можно сделать  следующие общие выводы:

Одной из задач финансового  менеджера по управлению дебиторской  задолженностью являются определение  степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а  также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

Увеличение дебиторской  задолженности инициирует дополнительные издержки предприятия на: увеличение объема работы с дебиторами (связь, командировки и пр.); увеличение периода  оборота дебиторской задолженности (увеличение периода инкассации); увеличение потерь от безнадежной дебиторской  задолженности.

В зависимости от размера  дебиторской задолженности, количества расчетных документов и дебиторов  анализ ее уровня можно проводить  как сплошным, так и выборочным методом.

Дебиторская задолженность - элемент оборотных средств, ее уменьшение снижает коэффициент покрытия. Поэтому  финансовые менеджеры решают не только задачу снижения дебиторской задолженности, но и ее балансирования с кредиторской. При анализе соотношения между  дебиторской и кредиторской задолженностями  необходим анализ условий коммерческого  кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов.

С целью максимизации притока  денежных средств предприятию следует  разрабатывать широкое разнообразие моделей договоров с гибкими  условиями формы оплаты и гибким ценообразованием. Возможны различные  варианты: от предоплаты или частичной  предоплаты до передачи на реализацию и банковской гарантии.

Система скидок способствует защите предприятия от инфляционных убытков и относительно дешевому пополнению оборотного капитала в денежной или натуральной форме. Для того чтобы определить, следует ли покупателю предоставлять скидку за авансовые  выплаты остатков на счетах, финансовому  менеджеру следует сравнить доход  от денежных средств, получаемых в результате ускоренных платежей, с суммой скидки.

По результатам проведенного анализа выделены и сгруппированы  по качественному признаку основные показатели финансового положения (по состоянию на последний день анализируемого периода) и результатов  деятельности ОАО ПЗ "Кировский" за весь анализируемый период, которые  приведены ниже.

Среди показателей, исключительно  хорошо характеризующих финансовое положение и результаты деятельности организации, можно выделить такие:

   * чистые активы  превышают уставный капитал, при  этом за последний год наблюдалось  увеличение чистых активов;

   * положительная рентабельность  активов (55,5% за 2011 год);

   * опережающее увеличение  собственного капитала относительно  общего изменения активов (сальдо  баланса) организации;

   * за последний год  получена прибыль от продаж (7498 тыс. руб.), причем наблюдалась  отрицательная динамика динамика  по сравнению с аналогичным  периодом прошлого года  - 3116 тыс.  руб.);

   * прибыль от финансово-хозяйственной  деятельности за последний год  составила 11201 тыс. руб.               (- 2750 тыс. руб. по сравнению  с аналогичным периодом прошлого  года).

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на 31.12.2011 равнялся -1,46; это на 0,17 превышает  значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами на начало анализируемого периода. На 31.12.2011 значение коэффициента можно считать  критическим.

За год имело место  ощутимое повышение коэффициента покрытия инвестиций, составившее +X0,02 – до 0,29. Значение коэффициента на 31.12.2011 значительно  ниже допустимой величины (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала организации  составляет 29,46%).

На последний день анализируемого периода (31.12.2011) коэффициент обеспеченности материальных запасов составил -1,66, что на 0,19 больше значения коэффициента обеспеченности материальных запасов  на 31.12.2010. На последний день анализируемого периода (31.12.2011) значение коэффициента обеспеченности материальных запасов  является крайне неудовлетворительным.

По коэффициенту краткосрочной  задолженности видно, что величина краткосрочной кредиторской задолженности  ОАО ПЗ "Кировский" значительно  превосходит величину долгосрочной задолженности (70,54% и 6,91% соответственно). При этом за весь рассматриваемый  период доля долгосрочной задолженности  уменьшилась на 4,67%.

Приведенные ниже 6 показателей  финансового положения организации  имеют критические значения:

   * коэффициент обеспеченности  собственными оборотными средствами  имеет крайне неудовлетворительное  значение (-1,46);

   * существенно ниже  нормального значения коэффициент  текущей (общей) ликвидности;

   * коэффициент быстрой  (промежуточной) ликвидности значительно  ниже нормального значения;

   * значительно ниже  нормального значения коэффициент  абсолютной ликвидности;

   * коэффициент покрытия  инвестиций значительно ниже  нормы (доля собственного капитала  и долгосрочных обязательств  в общей сумме капитала организации  составляет 29,46% (нормальное значение  для данной отрасли: 75% и более);

   * крайне неустойчивое  финансовое положение по величине  собственных оборотных средств.

 Рекомендуемые меры  по улучшению финансового состояния  : |

 Увеличить долю собственного  капитала до, % от всего капитала |

 Снизить сумму краткосрочной  кредиторской задолженности (например, переведя ее в состав долгосрочной  задолженности), на, тыс. руб. |

 Увеличить сумму остатка  денежных средств и краткосрочных  финансовых вложений на, тыс. руб. |

 Снизить запасы, переведя  их в более ликвидные активы  – краткосрочную дебиторскую  задолженность, финансовые вложения  или денежные средства, на тыс.  руб. |

 

Список литературы

 

   1.  Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.96 г. № 129-ФЗ.

   2.  Федеральный закон «Об упрощенной системе налогообложения, учета и отчетности для субъектов малого предпринимательства» от 29.12.95 г. №222-ФЗ.

   3.  Гражданский кодекс Российской Федерации. Части I и II. – М.: Проспект,1998.

   4.  «О порядке применения Федерального закона от 29 декабря 1995г. №222-ФЗ «Об упрощенной системе налогообложения, учета и отчетности для субъектов малого предпринимательства»» Письмо Госналогслужбы РФ от 06.02.96 г. №НП-6-02/77.

   5.  Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации. Утверждено приказом Минфина РФ от 29.07.98 г. № 34н с последующими изменениями и дополнениями.

   6.  План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и Инструкция по его применению. Утверждены приказом Министерства финансов РФ от 31.10.2000 г. №94н.

   7.  Положение о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли. Утверждено постановлением Правительства Российской Федерации от 05.08.92г. №552, с последующими изменениями и дополнениями.

   8.  Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации». ПБУ 1/98. Утверждено приказом Минфина РФ от 9.12.98г. №60н.

   9.  Положение по бухгалтерскому учету «Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте». ПБУ 3/2000. Утверждено приказом Минфина РФ от 10.01.2000г. № 2н.

   10.  Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации». ПБУ 4/1999г. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.07.99г. №43н.

   11.  Положение по бухгалтерскому учету материально-производственных запасов. ПБУ 5/01. Утверждено приказом Минфина РФ от 09.06.01г. №44н.

   12.  Положение по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» ПБУ 6/01. Утверждено приказом Минфина РФ от 30.03.01г. №26н.

   13.  Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации». ПБУ 9/99. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99г.№ 32н.

   14.  Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации». ПБУ 10/99. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99г. №33н.

   15.  Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов». ПБУ 14/2000. Утверждено приказом Минфина РФ от 16.10.2000г. №91н.

   16.  Типовые рекомендации по организации бухгалтерского учета для субъектов малого предпринимательства. Утверждено приказом Минфина РФ от 21.12.98г. №64н.

   17.  «О форме Книги учета доходов и расходов и порядке отражения в ней хозяйственных операций субъектами малого предпринимательства, применяющих упрощенную систему налогообложения учета и отчетности». Утверждено приказом Минфина РФ от22.02.96г. № 18.

   18.  Альбом новых унифицированных форм первичной учетной документации. Утвержден постановлением Госкомстата России от 30.10.97г. №71а.

   19.  Методические рекомендации о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организации. Утверждены приказом Минфина РФ от 28.06.2000г. №60н.

   20.  Распоряжение Правительства РФ от 09.10.94г. №1389р.

   21. Закон Республики  Калмыкия от 7 февраля 2005 г. N 179-III-З

"О государственном  регулировании агропромышленного  производства

Республики Калмыкия"(с  изменениями от 26 декабря 2006 г.) Принят Народным Хуралом (Парламентом) Республики Калмыкия 3 февраля 2005 года

   22. Закон Республики  Калмыкия от 26 декабря 2006 г. N 328-III-З

"О государственной  поддержке сельскохозяйственных  потребительских кооперативов в  Республике Калмыкия" (с изменениями  от 18 декабря 2008 г.)

   23. Закон Республики  Калмыкия от 25 апреля 2008 г. N 10-IV-З

"О наделении органов  местного самоуправления отдельными

государственными полномочиями Республики Калмыкия в сфере

поддержки сельскохозяйственного  производства"

   24. Артеменко В.Г., Белендир  М.В. Финансовый анализ. – М.  ДИС, НГАЭиУ, 2011 год;

   25. Альбеков А. У. , Согомонян С. А. Экономика  коммерческого предприятия. Серия  «Учебники, учебные пособия». –  Ростов н /Д: «Феникс» , 2011 год;

   26. Балабанов И.Т.  Основы финансового менеджмента.  – М.: Финансы и статистика, 2010 год;

   27. Беседина В.Н.  Оценка финансового состояния  и управление прибылью на предприятии.  – 2011 год;

   28. Бляхман Л.С. Экономика  фирмы: Учебное пособие. – СПб.: Изд-во Михайлова В.А., 2004г.

Приложения.