Дебиторская задолженность

 дебиторская задолженность | 4 949 | 5 312 | 3,8 | 3,8 | +363 | +7,3 |

 денежные средства  и краткосрочные финансовые вложения   | 108 | 8 | 0,1 | <0,1 | -100 | -92,6 |

 Пассив |

1. Собственный капитал | 24 026 | 35 227 | 18,4 | 25 | +11 201 | +46,6 |

2. Долгосрочные обязательства,  всего | 15 130 | 9 750 | 11,6 | 6,9 | -5 380 | -35,6 |

 в том числе:

заемные средства | 15 130 | 9 750 | 11,6 | 6,9 | -5 380 | -35,6 |

3. Краткосрочные обязательства*, всего | 94 897 | 99 558 | 72,6 | 70,5 | +4 661 | +4,9 |

 в том числе:

заемные средства | 9 900 | 12 500 | 7,6 | 8,9 | +2 600 | +26,3 |

 Валюта баланса | 130 649 | 141 131 | 100 | 100 | +10 482 | +8  |

* Без доходов будущих  периодов, включенных в собственный  капитал.

Из представленных в первой части таблицы данных видно, что  на 31.12.2011 в активах организации  доля текущих активов составляет 1/3, а иммобилизованных средств – 2/3. Активы организации за год увеличились  на 10 482 тыс. руб. (на 8%). Учитывая рост активов, необходимо отметить, что собственный  капитал увеличился еще в большей  степени – на 46,6%. Опережающее  увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов является положительным показателем.

Наглядно соотношение  основных групп активов организации  представлено ниже на диаграмме:

 

Рисунок  [ 5 ].Структура  активов организации на 31 декабря 2011 г.

 

Рост величины активов  организации связан, в первую очередь, с ростом следующих позиций актива баланса (в скобках указана доля изменения данной статьи в общей  сумме всех положительно изменившихся статей):

   * нематериальные поисковые  активы – 7 747 тыс. руб. (73,2%)

   * запасы – 2 340 тыс.  руб. (22,1%)

Одновременно, в пассиве  баланса прирост наблюдается  по строкам:

   * нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток) –  11 201 тыс. руб. (49%)

   * кредиторская задолженность  – 9 077 тыс. руб. (39,7%)

   * краткосрочные заемные  средства – 2 600 тыс. руб. (11,4%)

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить "денежные средства и денежные эквиваленты" в активе и "оценочные обязательства" в пассиве (-100 тыс. руб. и -7 016 тыс. руб. соответственно).

На 31 декабря 2011 г. собственный  капитал ОАО ПЗ "Кировский" равнялся 35 227,0 тыс. руб. За год наблюдался сильный рост собственного капитала организации, на 11 201,0 тыс. руб., или на 46,6%.

2.3.2.Структура себестоимости  продукции

 

Себестоимость — все издержки (затраты), понесённые организацией на производство и реализацию (продажу) продукции или услуги.

Таблица 4. Отчет о затратах на основное производство. Структура  себестоимости валовой продукции  за 2010-2011 гг.

 

 Показатель | Всего на основное производство | в том числе на производство продукции |

  |  | растениеводства | животноводства |

  | код | 2011 год | 2010 год | 2011 год | 2010 год | 2011 год | 2010 год |

1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |

1. Материальные затраты | 100 | 18 020 | 14 847 | 2 389 | 2 349 | 15631 | 12 498 |

 в том числе:семена  и посадочный материал | 110 | 225 | 311 | 225 | 311 | X | X |

 из них: . элитные семена | 111 | - |  |  |  | X | X |

 в т.ч. покупные | 11.1 | - | - | - | - | X | X |

 из строки 110 покупные | 11.2 | 225 | 311 | 225 | 311 | X | X |

 корма | 112 | 8245 | 5 879 | X | X | 8 245 | 5 879 |

 из них: корма собственного  производств | 113 | 8 245 | 5 879 | X | X | 8245 | 5 879 |

 прочая продукция сельского  хозяйства (навоз, помет, подстилка,  яйца для инкубации) | 114 |  |  |  |  |  |  |

 Минеральные удобрения | 115 | 107 | - | 107 | - | - |  |

 химические средства  защиты растений | 116 | - |  | - | - | • - |  |

 электроэнергия | 117 | 383 | 819 | 134 | 347 | 249 | 472 |

 топливо - всего | 118 | 210 | 107 | - | - | 210 | 107 |

 в том числе: газ | 119 | 210 | 107 |  |  | 210 | 107 |

 нефтепродукты - всего | 120 | 1 166 | 300 | 777 | 300 | 389 |  |

 в том числе: дизельное  топливо | 121 | 1115 | 287 | 745 | 287 | 370 |  |

 бензин | 122 | 51 | 12 | 32 | 12 | 19 |  |

 запасные части, ремонтные  и строительные материалы для  ремонта | 123 | 291 | 1 137 | 231 | 668 | 60 | 469 |

 оплата услуг и работ,  выполненных сторонними организациями,  и прочие материальные затраты | 124 | 7393 | 6294 | 915 | 723 | 6478 | 5 571 |

 в том числе:сырье  для переработки | 125 |  |  | X | X | X | X |

 по транспортировке  грузов | 126 | 5 603 | 4 807 | - |  | 5 603 | 4 807 |

 по мелиорации земель, химизации почв и другим агрохимическим  работам | 127 | 138 | - | 138 |  | X | X |

 противопаводковые мероприятия | 128 | - | - | - |  |  |  |

 по ремонту техники | 129 | 777 | 542 | 777 | 542 | - |  |

 по зоотехническому  и ветеринарному обслуживанию | 130 | 875 | Х | X | X | 875 | 764 |

2. Затраты на оплату  труда | 200 | 11 229 | 10390 | 2372 | 1359 | 8857 | 9 031 |

3. Отчисления на социальные  нужды | 300 | 2 675 | 1 538 | 565 | 201 | 2110 | 1337 |

4. Амортизация | 400 | 794 | 567 | 136 | 57 | 658 | 510 |

5. Прочие затраты | 500 | 7442 | 7 878 | 1640 | 1234 | 5 802 | 6 644 |

 в том числе:налоги, сборы и другие платежи | 501 | 469 | 5223 |  | 1567 |  | 3 656 |

 затраты по страхованию | 502 | - | - |  |  |  |  |

 Итого затрат по  основному производству | 600 | 40 160 | 35220 | 7102 | 5 200 | 33 058 | 30020 |

Из таблицы видим, что  себестоимость валовой продукции  на 2010 год составлял 352220 тыс. руб., а  на 2011- 40160 тыс. руб. , что на 4940 больше чем в предыдущем анализируемом  году.

Материальные затраты  на 2010 год составляли 14847 тыс. руб. ,а  в 2011- 18020 тыс. руб., что на 3173 тыс. руб. больше чем в 2010 году или больше на 21,4 %.

Затраты на оплату труда в 2010 году = 10390 тыс. руб. , а в 2011 году составляли 11229 тыс. руб., что на 839 тыс. руб. больше чем в 2010 году или больше на 8,1%.

Отчисления на социальные нужды в 2010 году составляли 1538 тыс. руб. , а в 2011- 2675 тыс. руб., что на 1137 тыс. руб. или на 73% больше чем в предыдущем году.

Амортизация на основное производство составляла на   2010 год 567 тыс. руб. ,а в 2011году – 794 тыс. руб. , что на 227 тыс. руб. или на 40% больше чем в 2010 году.

Прочие затраты ( в т.ч. налоги, сборы, затраты по страхованию  и другим платежам) на 2010 год составила 7878 тыс. руб., а в 2011 году- 7442 тыс. руб., что на 436 тыс. руб. или на 5 % меньше чем в 2010 году.

2.3.3.Оценка стоимости чистых  активов организации

 

Чистые активы — это  реальная стоимость имеющегося у  общества имущества, ежегодно определяемая за вычетом его долгов.

Размер чистых активов - это  разница между балансовой стоимостью всех активов и суммой долговых обязательств общества. Отрицательная величина чистых активов означает, что по данным бухгалтерской отчетности размер долгов превышает стоимость всего имущества  общества. Финансовое состояние общества с неудовлетворительной структурой баланса (отрицательной величиной  чистых активов) имеет иной термин - "недостаточность имущества".

Таблица  [ 5 ]. Оценка стоимости  чистых активов

 Показатель | Значение показателя | Изменение |

  | в тыс. руб. | в % к валюте баланса | тыс. руб.

(гр.3-гр.2) | ± %

((гр.3-гр.2) : гр.2) |

  | 31.12.2010 | 31.12.2011 | на начало

анализируемого

периода

(31.12.2010) | на конец

анализируемого

периода

(31.12.2011) |  |  |

1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |

1. Чистые активы | 24026 | 31823 | 18,4 | 22,5 | +7797 | +32,5 |

2. Уставный капитал | 5529 | 5529 | 4,2 | 3,9 | – | – |

3. Превышение чистых активов  над уставным капиталом (стр.1-стр.2) | 18497130649 | 26294141131 | 14,2 | 18,6 | +7797 | +42,2 |

Чистые активы организации  на 31 декабря 2011 г. намного (в 5,7 раза) превышают  уставный капитал. Данное соотношение  положительно характеризует финансовое положение ОАО ПЗ "Кировский", полностью удовлетворяя требованиям  нормативных актов к величине чистых активов организации. К тому же, определив текущее состояние  показателя, необходимо отметить увеличение чистых активов на 32,5% за рассматриваемый период (с 31.12.2010 по 31.12.2011). Приняв во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении организации по данному признаку. Наглядное изменение чистых активов организации за весь анализируемый период представлено на следующем графике.

 

Рисунок  [ 6 ]. Динамика чистых активов и уставного капитала

 

На диаграмме ниже наглядно представлена структура капитала организации:

 

 

Рисунок  [ 7 ]. Структура  капитала организации на 31 декабря 2011 г.

 

2.3.4. Коэффициентный анализ

 

Таблица 6. Оценка ликвидности  и платежеспособности

 Название коэффициента | 2011 год | 2010 год | Отклонение  показателей (+) (-) |

 Величина собственных  оборотных средств (функционирующий  капитал) | 55097 | 53039 | +2058 |

 Коэффициент текущей  ликвидности | 0,45 | 0,44 | +0,01 |

 Коэффициент быстрой  ликвидности | 0,06 | 0,06 | +0,0001 |

 Коэффициент абсолютной  ликвидности | 0,00008 | 0,0011381 | -0,00106 |

 Коэффициент маневренности  собственного капитала | 1,73 | 2,57 | -0,84 |

 Коэффициент маневренности  оборотных активов | 0,00018 | 0,00258 | -0,00240 |

 Коэффициент маневренности  собственных оборотных средств | 0,00015 | 0,00204 | -0,00189 |

 Коэффициент покрытия  оборотных активов собственным  капиталом | 1,24 | 1,27 | -0,03 |

 Коэффициент покрытия  запасов собственными оборотными  средствами | 1,41 | 1,45 | -0,03 |

 Доля оборотных средств  в активах фирмы, % | 31,50 | 32,04 | +0,54 |

 Доля запасов в оборотных  активах, % | 87,65 | 87,51 | +0,14 |

 Доля дебиторской задолженности  в оборотных активах, % | 0,12 | 0,12 | +0,001 |

 Коэффициент покрытия  запасов | 1,09 | 1,18 | -0,08 |

 

В 2011 году увеличились показатели ликвидности, что говорит об отсутствии краткосрочной кредиторской задолженности. Половина коэффициентов имеют тенденцию  к увеличению, кроме коэффициента абсолютной ликвидности (-0,00106),коэффициента  маневренности собственного капитала( - 0,84), коэффициента маневренности оборотных  активов (-0,00240), коэффициент маневренности  собственных оборотных средств (--0,00189), коэффициента покрытия оборотных активов  собственным капиталом(-0,03), коэффициента покрытия запасов собственными оборотными средствами(-0,03) и коэффициента покрытия запасов (-0,08).

Таблица 7.  Оценка финансовой устойчивости

 Наименование показателя | 2011 год | 2010 год | Отклонение показателей (+) (-) |

 Коэффициент концентрации  собственного капитала | 0,22548554 | 0,1578428 | 0,06764277 |

 Коэффициент концентрации  привлеченных средств | 0,77451446 | 0,8421572 | -0,06764277 |

 Коэффициент финансовой  зависимости | 4,43487415 | 6,3354185 | -1,90054434 |

 Коэффициент структуры  долгосрочных  вложений | 0,10085859 | 0,1704002 | -0,06954156 |

 Коэффициент финансовой  зависимости капитализированных  источников | 0,23452722 | 0,4231931 | -0,18866589 |

 Коэффициент финансовой  независимости капитализированных  источников | 0,76547278 | 0,5768069 | +0,18866589 |

 Уровень финансового  левериджа (балансовый) | 0,30638218 | 0,7336825 | -0,4273003 |

 Коэффициент структуры  привлеченных средств | 0,0891975 | 0,137512 | -0,0483142 |

 Коэффициент обеспеченности  процентов к уплате | 62,62 | 49,5 | +13,12 |

Рассчитав и проанализировав  коэффициенты финансовой устойчивости мы наблюдаем следующее: коэффициент  концентрации собственного капитала увеличился по сравнению с 2010 годом на 0,068, коэффициент  финансовой независимости капитализированных источников также возрос на 0,18, коэффициент  обеспеченности процентов к уплате возрос на 13,12. Все остальные коэффициенты имеют тенденцию к уменьшению.

Таблица 8. Оценка внутрифирменной  эффективности

 Наименование показателя | 2011 год | 2010 год | Отклонение показателей (+) (-)2010 к 2011году |

 Выручка от реализации, тыс. руб. | 90028 | 79066 | +10962 |

 Чистая прибыль балансовая, тыс. руб. | 13951 | 11201 | 2750 |

 Производительность труда | 432,8 | 359,4 | +73,4 |

 Фондоотдача | 0,98 | 0,94 | +0,04 |

 Ресурсоотдача | 0,64 | 0,61 | +0,03 |

 Оборачиваемость средств  в запасах (в оборотах) | 2,12 | 1,87 | +0,25 |

 Оборачиваемость средств  в запасах (в днях) | 172,3 | 195,3 | -23 |

 Оборачиваемость средств  в дебиторской задолженности  (в оборотах) | 16,95 | 15,98 | +0,97 |

 Оборачиваемость средств  в дебиторской задолженности  (в днях) | 21,54 | 22,85 | -1,31 |

 Оборачиваемость кредиторской  задолженности | 138,8 | 119 | +19,8 |

 Продолжительность операционного  цикла | 193,84 | 218,15 | -24,31 |

 

Продолжительность операционного цикла в 2010 году составляет 218 дней, а в 2011 году – 194дня.

При реализации направлений по реализации сельскохозяйственной продукции  были достигнуты следующие  результаты:

В отчётном году чистая  прибыль  ОАО ПЗ «Кировский» в 2011году  на 10962тыс.руб.,а  увеличение  чистой прибыли составило 2750ты.руб., производительность труд увеличилась в 2011 году по сравнению  с 2010 годом на 73,4 тыс.руб./чел.

2.3.5. Обзор результатов  деятельности организации

 

Ниже в таблице 9 приведены  основные финансовые результаты деятельности ОАО ПЗ "Кировский" за весь рассматриваемый  период и аналогичный период прошлого года.

По данным "Отчета о  прибылях и убытках" за весь анализируемый  период организация получила прибыль  от продаж в размере 172 558 тыс. руб., что  составило 191,7% от выручки. По сравнению  с аналогичным периодом прошлого года прибыль от продаж выросла на 25 040 тыс. руб., или на 17%.

По сравнению с прошлым  периодом в текущем наблюдался рост выручки от продаж на 10 962 тыс. руб. при  одновременном снижении на 14 078 тыс. руб. расходов по обычным видам деятельности.

Обратив внимание на строку 2220 формы №2 можно отметить, что  организация как и в прошлом  году не использовала возможность учитывать  общехозяйственные расходы в  качестве условно-постоянных, включая  их ежемесячно в себестоимость производимой продукции (выполняемых работ, оказываемых  услуг). Поэтому показатель "Управленческие расходы" за отчетный период в форме  №2 отсутствует.

Прибыль от прочих операций в течение анализируемого периода  составила 27 389 тыс. руб.,что на 1 894 тыс. руб. (7,4%) больше, чем прибыль за аналогичный  период прошлого года. При этом величина прибыли от прочих операций составляет 15,9% от абсолютной величины прибыли  от продаж за анализируемый период.

 

Таблица  [ 9 ]. Основные финансовые результаты деятельности ОАО ПЗ «Кировский»  за 2010-2011 гг.