Экономический анализ финансовых результатов предприятия

   Для углубленного анализа прибыли целесообразно  классифицировать факторы, влияющие на ее размер. Внешние факторы, не зависящие, как правило, от предприятия или не контролируемые им:

• чрезвычайные события, природные (климатические) условия, транспортные и другие факторы, вызывающие дополнительные затраты у одних предприятий и обусловливающие дополнительную прибыль у других;
• изменение государственными органами или инфляцион- 
  ными процессами цен на продукцию, потребляемое сырье, 
  материалы, топливо, покупные полуфабрикаты, тарифов на 
  услуги и перевозки, торговых скидок, накидок, норм амор- 
  тизационных отчислений, ставок заработной платы, начис- 
  лений на нее и ставок налогов и других сборов, выплачи- 
  ваемых предприятиями;
• нарушения поставщиками, снабженческо-сбытовыми, вы 
  шестоящими хозяйственными, финансовыми, банковскими 
  и другими органами дисциплины по хозяйственным вопро- 
  сам, затрагивающим интересы предприятия.

    Внутренние  факторы, зависящие от предприятия и контролируемые им - это основные факторы, определяющие сущностные результаты работы, и факторы, обусловленные нарушением хозяйственной дисциплины предприятием.

Основные  факторы формирования прибыли от продаж:

• количество и качество продукции;
• цены на продукцию;
• элементы себестоимости;

структурные сдвиги в составе продукции.

      Сумму прибыли от продаж можно представить  как разницу выручки и полной себестоимости проданной продукции:

Пр= В- З

Полная  себестоимость проданной продукции  представлена как сумма себестоимости производства, коммерческих  и управленческих расходов:

Пр= В- с/ст- КР- УР.

Суммы выручки и производственной себестоимости  можно представить через определяющие их факторы:

                                                      _n

В= ∑V _общ х Доля_i х Ц_i

                                                                                    ⁱ⁼¹

                                                        _n

С/ст= ∑V _общ х Доля_i х с/ст_i

                                                                                       ⁱ⁼¹

Согласно  модели, факторы, определяющие сумму  прибыли от продаж:

• физический объем продаж продукции;
• структура продукции;
• цены на продукцию;
• уровень производственных затрат на единицу продукции;
• сумма коммерческих расходов, приходящихся на весь объем продаж;
• сумма управленческих расходов, приходящихся на весь объем продаж.

   Как мы видим из наших данных, при  изменении объема продаж и цены при  прочих равных условиях, происходит увеличение суммы прибыли. Значит, объем продаж и цена являются факторами прямого действия. Другие- факторы  обратного действия, их увеличение при прочих равных условиях приводит к уменьшению суммы прибыли- это уровень производственных затрат, коммерческие и управленческие расходы. Структура продукции может оказывать двоякое влияние. При увеличении доли наиболее рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, сумма прибыли возрастает и наоборот.

   По  данным Отчета о прибылях и убытках  за анализируемый период (2006 год) организация  получила прибыль от продаж в размере 117257 тыс.рублей, что составило 29,3% от выручки. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года прибыль снизилась на 10552 тыс.руб., или на 8,3%. По сравнению с прошлым периодом в текущем наблюдалось уменьшение выручки от продаж на 8104 тыс. руб, при одновременном росте на 2448 тыс. руб. расходов по обычным видам деятельности. Судя по наличию на конец периода данных в строке 040 ф.2, предприятие учитывает общехозяйственные расходы в качестве условно- постоянных. Убыток от прочих операций в течение рассматриваемого периода составил 66817 тыс. руб., что на 51381 тыс. руб (в 4,3 раза) больше, чем убыток за аналогичный период прошлого года. При этом величина убытка от прочих операций составляет 57% от абсолютной величины прибыли от продаж за анализируемый период.  Ниже  в таблице 5 приведены основные финансовые результаты деятельности ООО «Белго Ген» в течение анализируемого периода.

   Таблица 6

   Сопоставление чистой прибыли по данным формы №2 и формы №1 показало, что в 2006 году организация произвела расходы за счет чистой прибыли в сумме 4130 тыс.руб.

   Изменение отложенных налоговых активов, отраженной в Отчете о прибылях и убытках (стр.141),  соответствует изменению данных по стр.145 Отложенные налоговые активы ф.№1.  Изменение отложенных налоговых обязательств, отраженное в Отчете о прибылях и убытках (стр142) не соответствует изменению данных по строке 515 ф.№1, т.е. разность строк 142 ф.№2 не равна разности изменения строки 515 ф.№1. Контрольный расчет правильности определения налоговых активов и обязательств(стр.141, 142 и 200 ф.№2) показал, что часть прибыли, полученной организацией в отчетном периоде, облагалась по ставке меньше 24%. Это связано с тем, что предприятие пользуется льготой по налогу на прибыль и продолжаться это будет еще 1год.

   Третьей составляющей понятия «результативность) являются показатели прибыльности или рентабельности. По данным Отчета о прибылях и убытках можно проанализировать динамику рентабельности продаж, чистой рентабельности отчетного периода, а также влияние факторов на изменение этих показателей.

   Таблица 7

     Представленные  в таблице показатели рентабельности имеют положительное значение как следствие прибыльности деятельности ООО «Белго Ген» в 2006 году. В отчетном периоде организация по обычным видам деятельности получила прибыль в размере 29,3 копеек с каждого рубля выручки от реализации. Тем не менее имеет место падение рентабельности продаж по сравнению с аналогичным периодом 2005 года (-2,1 коп). Далее в следующей таблице представлены три основные показателя, характеризующие рентабельность использования вложенного в предпринимательскую деятельность капитала:

   Таблица 8

   В 2006 году каждый рубль, вложенный ООО  «Белго Ген» в основные фонды и  МПЗ, принес 0,18 руб. прибыли от продаж.

   Далее в таблице рассчитаны показатели оборачиваемости ряда активов, характеризующие  скорость возврата авансированных на осуществление предпринимательской деятельности денежных средств, а также показатель оборачиваемости кредиторской задолженности при расчетах с поставщиками и подрядчиками.

                    Таблица 9

     В соответствии с результатами расчетов, за 1028 дней организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов. При этом требуется 85 дней, чтобы получить выручку, равную среднегодовому остатку МПЗ.

   Анализ  динамики рентабельности проводится также  на основе расчетных показателей: