Автор работы: Пользователь скрыл имя, 21 Марта 2012 в 00:43, курсовая работа
В рыночной экономике финансово-хозяйственное состояние предприятия по сути дела отражает конечные результаты его деятельности. Именно конечные результаты деятельности предприятия интересуют собственников (акционеров) предприятия, его деловых партнеров, налоговые органы. Поэтому оценка финансово-хозяйственного состояния – непременный элемент как финансового менеджмента на предприятии, так и его экономических взаимоотношений с партнерами, финансово-кредитной системой.
Введение 3
1 Анализ имущества предприятия 4
1.1 Анализ состава и структуры имущества 4
1.2 Анализ состояния и эффективности использования основных средств 6
1.3 Анализ состояния производственных запасов 11
1.4 Анализ состояния дебиторской задолженности 13
1.5 Анализ движения денежных средств 15
2 Анализ источников формирования финансовых ресурсов предприятия 17
2.1 Анализ состава и структуры источников формирования финансовых ресурсов предприятия 17
2.2 Анализ движения источников собственного капитала 19
2.3 Анализ движения заемного капитала 21
2.4 Анализ собственного оборотного капитала 23
3 Анализ платежеспособности и ликвидности 26
3.1 Анализ степени ликвидности 26
3.2 Определение показателей чистых активов предприятия 29
3.3 Анализ показателей платежеспособности 30
4 Анализ финансовой устойчивости 33
4.1 Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости 33
4.2 Анализ относительных показателей финансовой устойчивости 35
5 Анализ деловой активности 37
6 Анализ рентабельности 41
7 Анализ финансовых результатов 43
8 Оценка вероятности банкротства 45
Заключение 48
Список использованных источников 50
Просроченная дебиторская задолженность составляет 6,5% от общей величины, из нее к взысканию только 1,06%. Т. е. большое количество дебиторской задолженности просрочено менее чем на 1 мес.
Таблица 10 – Анализ движения денежных средств
Наименование показателя | На нач. 2007 г. | На кон. 2007 г. | Отклонения (+;-) |
Остаток денежных средств на начало отчетного года | 1717 | 502 | -1215 |
Движение денежных средств по текущей деятельности |
|
|
|
Средства, полученные от покупателей, заказчиков | 36355 | 35626 | -729 |
Бюджетные ассигнования | 1065 | 2861 | 1796 |
Прочие доходы | 969 | 659 | -310 |
Денежные средства, направленные: | 37394 | 38531 | 1137 |
на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и иных оборотных активов | 6679 | 10734 | 4055 |
на оплату труда | 13635 | 14537 | 902 |
на выплату дивидендов, процентов | 46 | 51 | 5 |
на расчеты по налогам и сборам | 9151 | 8546 | -605 |
ден. ср-ва, направленные на расчеты внеб. фонды | 3435 | 3548 | 113 |
на прочие расходы | 4448 | 1115 | -3333 |
Чистые денежные средства от текущей деятельности | 995 | 615 | -380 |
Движение денежных средств по инвестиционной деятельности |
|
|
|
Выручка от продажи объектов основных средств и иных внеоборотных активов | 339 | 731 | 392 |
Приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальных активов | 1379 | 867 | -512 |
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности | -1040 | -136 | 904 |
Движение денежных средств по финансовой деятельности |
|
|
|
Погашение обязательств по финансовой аренде | 1170 | 684 | -486 |
Чистые денежные средства от финансовой деятельности | -1170 | -684 | 486 |
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов | -1215 | -205 | 1010 |
Остаток денежных средств на конец отчетного периода | 502 | 297 | -205 |
Проанализировав движение денежных средств стоит в первую очередь отметить, что количество денежных средств уменьшилось – в начале отчетного периода на 1215 тыс. руб., а в конце отчетного периода – на 205 тыс. руб. Это произошло, т. к. уменьшился размер средств, полученных от покупателей и заказчиков на 729 тыс. руб., увеличилось количество денежных средств, направленных на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья на 4055 тыс. руб. Чистые денежные средства от текущей деятельности также уменьшились на 280 тыс. руб. Говоря о движение денежных средств по инвестиционной деятельности следует отметить, что чистые денежные средства от инвестиционной деятельности имеют отрицательное значение - как на начало, так и на конец отчетного периода. Хотя эта величина и увеличилась на 904 тыс. руб. Чистые денежные средства от финансовой деятельности также имеет отрицательные значения, но их размер увеличился на 486 тыс. руб., это произошло благодаря тому, что предприятие погасило часть обязательств по финансовой аренде.
Финансовые ресурсы предприятия - это денежные средства, имеющиеся в распоряжении предприятия и предназначенные для осуществления текущих затрат и затрат по расширенному воспроизводству, для выполнения финансовых обязательств и экономического стимулирования работающих. Финансовые ресурсы направляются также на содержание и развитие объектов непроизводственной сферы, потребление, накопление, в специальные резервные фонды и др.
Источниками финансовых ресурсов являются все денежные доходы и поступления, которыми располагает предприятие или иной хозяйствующий субъект в определенный период (или на дату) и которые направляются на осуществление денежных расходов и отчислений, необходимых для производственного и социального развития: инвестиций, авансирования в текущие затраты (главным образом, себестоимость), расходов и отчислений на социальные нужды в централизованные специальные фонды и в бюджеты различных уровней.
Таблица 11 - Анализ динамики состава и структуры источников финансовых ресурсов
Источники финансовых ресурсов | На нач. 2007 г. | На кон. 2007 г. | Отклонения (+;-) | Темп роста, в % | |||
тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 2 | 3 | 4 |
Собственный капитал |
|
|
|
|
|
|
|
-уставный капитал | 16 | 0,04 | 16 | 0,04 | 0 | 0,00 | 100,00 |
-добавочный капитал | 38407 | 102,50 | 38074 | 98,30 | -333 | -4,20 | 99,13 |
-резервный капитал | 4 | 0,01 | 4 | 0,01 | 0 | 0,00 | 100,00 |
-нераспределенная прибыль | -2165 | -5,78 | -259 | -0,67 | 1906 | 5,11 | 11,96 |
-в т. ч. нераспределенная прибыль отчетного года |
| 0,00 | 2236 | 5,77 | 2236 | 5,77 |
|
Итого: | 36262 | 96,78 | 37835 | 97,68 | 1573 | 0,91 | 104,34 |
Суммы, приравненные к собственному капиталу: |
|
|
|
|
|
|
|
-доходы будущих периодов | 1208 | 3,22 | 897 | 2,32 | -311 | -0,91 | 74,25 |
- резервы предстоящих расходов |
|
|
|
|
|
|
|
Итого: | 1208 | 3,22 | 897 | 2,32 | -311 | -0,91 | 74,25 |
Заемный капитал: |
|
|
|
|
|
|
|
-долгосрочные кредиты |
|
|
|
|
|
|
|
-краткосрочные кредиты |
|
|
|
|
|
|
|
Итого: |
|
|
|
|
|
|
|
Всего: | 37470 |
| 38732 |
| 1262 |
| 103,37 |
Имущество предприятия увеличилось на 373 тыс. руб. Основную долю составляет собственный капитал – на конец года он составляет 97,68%. В структуре имущества предприятия существенных изменений не произошло - на 0,91% увеличилась доля собственного капитала за счет нераспределенной прибыли (она увеличилась на 2236 тыс. руб.).
Управление финансовыми ресурсами предприятия обеспечивает увязку внутренних проблем предприятия (производственная деятельность, технологические возможности, издержки производства, прибыльность или рентабельность деятельности) с внешней финансовой средой, обеспечивающей источники финансирования деятельности предприятия.
Таблица 12 – Анализ динамики состава и структуры собственного капитала
Источники финансовых ресурсов | На нач. 2007 г. | Поступило в отчетном периоде | Использовано в отчетном периоде | На кон. 2007 г. | Отклонения (+;-) | |||||
тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 |
Собственный капитал |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
-уставный капитал | 16 | 0,03 | 0 |
| 0 |
| 16 | 0,03 | 0 | 0 |
-добавочный капитал | 38407 | 62,8 | 0 |
| 333 | 51,71 | 38074 | 61,88 | -333 | -0,92 |
-резервный капитал | 4 | 0,01 |
|
|
|
| 4 | 0,01 | 0 | 0 |
-нераспределенная прибыль | -2165 | -3,54 |
|
|
|
| -259 | -0,42 | 1906 | 3,12 |
-в т. ч. нераспределенная прибыль отчетного года |
|
| 2236 | 58,70 | 0 |
| 2236 | 3,63 | 2236 | 3,63 |
Итого: | 36262 | 59,29 | 2236 | 58,70 | 333 | 51,71 | 37835 | 61,49 | 1573 | 2,2 |
Суммы, приравненные к собственному капиталу: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
-доходы будущих периодов | 1208 | 1,98 | 0 |
| 311 | 48,29 | 897 | 1,46 | -311 | -0,52 |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 |
- резервы предстоящих расходов |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Итого: | 1208 | 1,98 | 1573 | 41,3 | 311 | 48,29 | 897 | 1,46 | -311 | -0,52 |
Всего: | 37470 | 61,27 | 3809 |
| 644 |
| 38732 | 62,95 | 1262 | 1,68 |
Проанализировав динамику состава и структуры собственного капитала предприятия мы можем отметить, что поступило 3809 тыс. руб., а выбыло 644 тыс. руб. Наибольшее количество поступивших средств приходится на нераспределенную прибыль отчетного года.
Анализ движения заемного капитала начинается с изучения движения кредитов банков, займов и кредиторской задолженности. Анализируется динамика их состава и структуры. При этом выявляется тенденция изменения объема и доли кредитов банков и займов, не погашенные в срок.
У анализируемого предприятия нет кредиторской задолженности банкам. Хотя кредиторская задолженность на конец отчетного периода составляет 22744 тыс. руб., но она возникла из-за задолженности по расчетам с поставщиками и подрячиками.
Таблица 13– Анализ состава и структуры кредиторской задолженности
Виды кредиторской задолженности | На нач. 2007 г. | На кон. 2007 г. | Отклонения (+;-) | Темп роста, в % | |||
тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | тыс. руб. | в % к итогу | ||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
Кредиторская задолженность всего | 23651 |
| 22744 |
| -907 |
| 96,17 |
в том числе: |
|
|
|
|
|
|
|
-за товары, работы, услуги | 19139 | 80,92 | 16404 | 72,12 | -2735 | -8,80 | 85,71 |
-по векселям к уплате |
|
|
|
|
|
|
|
-по оплате труда |
|
|
|
|
|
|
|
-по социальному страхованию и обеспечению |
|
|
|
|
|
|
|
-перед бюджетом | 705 | 2,98 | 1132 | 4,98 | 427 | 1,29 | 160,57 |
-авансы полученные |
|
|
|
|
|
|
|
-по прочим кредитам | 3807 | 16,1 | 5208 | 22,9 | 1401 | 6,8 | 136,8 |