Инвестиционная деятельность банков

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

СОДЕРЖАНИЕ:

Введение                                                                                                             3

Глава 1. Основы инвестиционной деятельности коммерческих банков                4

1. Сущность инвестиционной деятельности коммерческих банков               4
2. Формы и принципы инвестиционной деятельности коммерческих

банков                                                                                                                5

3. Инвестиционная политика коммерческих банков                                        8

Глава 2. Инвестиционная деятельность ОАО «Газпромбанк»                              10

1. Характеристика Банка                                                                                  10
2. Цели и стратегии инвестиционной деятельности                                     11
3. Виды инвестиционной деятельности                                                         12
4. Инвестиционные решения                                                                           17

Глава 3. Перспективы  и проблемы инвестиционной деятельности     коммерческих банков (на примере ОАО «Газпромбанк»)                                    20

3.1. Финансовые результаты и показатели деятельности Газпромбанка       20

3.2. Проблемы инвестиционной деятельности                                                 24

3.3. Перспективы развития и пути решения проблем инвестиционной деятельности                                                                                                        26

Заключение                                                                                                      29

Список использованной литературы                                                             31

Приложения 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ВВЕДЕНИЕ 

     Инвестиционная  деятельность коммерческих банков имеет  стратегическое значение не только для  конкретно взятого элемента банковского  сектора, но и для страны в целом. С решением проблемы повышения эффективности осуществления инвестиционной деятельности коммерческими банками связаны: экономический рост, повышение жизненного уровня населения, обеспечение социально-экономической стабильности и экономической безопасности. Рациональная инвестиционная политика также обеспечит и эффективное развитие самого коммерческого банка. В Европейских странах банки активно занимаются инвестиционной деятельностью, а для российских банков эта деятельность является новой, и в тоже время перспективной. В период финансового кризиса 2008-2009 гг. российские банки приостановили свою инвестиционную деятельность, так как экономическая ситуация в стране была не устойчивой и очень рискованно было инвестировать. А сегодня российские банки набирают обороты в деятельности с инвестициями.   Именно поэтому рассмотрение темы «Инвестиционная деятельность коммерческих банков» является актуальной на сегодняшний день, в условиях повышения роли банковского сектора.

     Цель  данной работы: изучить особенности  инвестиционной деятельности банков.

     Для достижения этой цели потребуется решить следующие задачи:

     - рассмотреть формы и принципы  инвестиционной деятельности, а  также особенности инвестиционной  политики коммерческого банка;

     - рассмотреть практические аспекты  инвестиционной деятельности конкретного  коммерческого банка (на примере  ОАО «Газпромбанк»)

     В ходе написания курсовой были использованы методы исследования: метод анализа  экономической литературы, посвященной  теоретико-методологическим основам  исследования инвестиционной деятельности коммерческих банков, методы экономического анализа, синтеза.

     ГЛАВА 1. Основы инвестиционной деятельности коммерческих банков

     1.1. Сущность инвестиционной  деятельности коммерческих  банков

     В зарубежной практике термином "инвестиции" обозначают, как правило, средства, вложенные в ценные бумаги на длительный срок. Это является теоретическим  отражением реально существующих экономических  отношений, поскольку механизмы  инвестирования в рыночной экономике  непосредственно связаны с рынком ценных бумаг. Инвестиционная деятельность банков рассматривается как бизнес по оказанию двух типов услуг. Одна из них - увеличение наличности путем  выпуска или размещения ценных бумаг  на их первичном рынке. Другая - организация  виртуальной встречи покупателей  и продавцов уже существующих ценных бумаг на вторичном рынке, то есть функция брокеров и/или дилеров.

     Инвестиции  понимаются и как все направления  размещения ресурсов коммерческого  банка, и как операции по размещению денежных средств на определенный срок с целью получения дохода. В  первом случае к инвестициям относят  весь комплекс активных операций коммерческого  банка, во втором - его срочную составляющую.

     Банковские  инвестиции имеют собственное экономическое  содержание. Инвестиционную активность в микроэкономическом аспекте - с  точки зрения банка как экономического субъекта - можно рассматривать как  деятельность, в процессе которой  он выступает в качестве инвестора, вкладывая свои ресурсы на срок в  создание или приобретение реальных и покупку финансовых активов  для извлечения прямых и косвенных  доходов.

     Вместе  с тем инвестиционная деятельность банков имеет и иной аспект, связанный  с осуществлением их макроэкономической роли как финансовых посредников. В  этом качестве банки помогают удовлетворить  потребность хозяйствующих субъектов  в инвестициях. Спрос на них в  условиях рыночной экономики возникает в денежно-кредитной форме. Кроме того, банки дают возможность превратить сбережения и накопления в инвестиции.

     Таким образом, инвестиционная деятельность кредитных учреждений имеет двойственную природу. Рассматриваемая с точки  зрения экономического субъекта (банка), она нацелена на увеличение его доходов. Эффект инвестиционной деятельности в  макроэкономическом аспекте заключается  в достижении прироста общественного  капитала.

     Следует отметить, что с позиций развития экономики инвестиционная деятельность банков включает в себя вложения, способствующие получению дохода не только на уровне банка, но и общества в целом (в  отличие от тех форм инвестиционной деятельности, которые, обеспечивая  увеличение дохода конкретного банка, сопряжены с перераспределением общественного дохода). Следовательно, с точки зрения макроэкономики, критерием  отнесения к инвестиционной деятельности является производительная направленность вложений банка.

     В любом банковском учреждении, независимо от страны местонахождения, как при  осуществлении кредитных, так и  инвестиционных операций главное внимание уделяется проблеме ликвидности  баланса и контролю за предельными показателями выдачи ссуд. При этом общие цели и "правила игры" в основном одинаковы, разница заключается в технике организации и осуществления операций. Аналогичны и проблемы, с которыми сталкиваются банки при осуществлении инвестиционных операций. Вместе с тем существует достаточно разнообразный набор приемов и мер, используемых для их разрешения.

     1.2. Формы и принципы  инвестиционной деятельности  коммерческих банков

     Необходимость активизации участия банков в  инвестиционном процессе вытекает из взаимозависимости успешного развития банковской системы и экономики  в целом. С одной стороны, коммерческие банки заинтересованы в стабильной экономической среде, являющейся необходимым  условием их деятельности, а с другой – устойчивость экономического развития во многом зависит от степени надежности банковской системы, ее эффективного функционирования. Вместе с тем, поскольку интересы отдельного банка как коммерческого образования ориентированы на получение максимальной прибыли при допустимом уровне риска, участие кредитных учреждений в инвестировании экономики происходит лишь при наличии благоприятных условий.

     Основные  направления участия банков в  инвестиционном процессе можно определить как:

     - мобилизация банками средств  на инвестиционные цели;

     - предоставление кредитов инвестиционного  характера;

     - вложения в ценные бумаги, паи,  долевые участия (как за счет  банка, так и по поручению  клиента).

     Эти направления тесно связаны друг с другом. Мобилизуя капиталы, сбережения населения, другие свободные денежные средства, банки формируют свои ресурсы  с целью их прибыльного использования. Объем и структура операций по аккумулированию средств — основные факторы воздействия на состояние  кредитных и инвестиционных портфелей  банков, возможности их инвестиционной деятельности.

     Классификация форм инвестиционной деятельности коммерческих банков в экономической литературе несколько отличается от общепринятой, что определяется особенностями  инвестиционной деятельности коммерческих банков. Банковские вложения можно  разделить на следующие группы:

• в соответствии с объектом вложения средств логично выделить вложения в реальные экономические активы (реальные инвестиции) и вложения в финансовые активы (финансовые инвестиции). Банковские инвестиции могут быть также дифференцированы и по более частным объектам: вложения в инвестиционные кредиты, срочные депозиты, паи и долевые участия, в ценные бумаги, недвижимость, драгоценные металлы и др.;
• в зависимости от цели вложений банковские инвестиции могут быть прямыми, направленными на обеспечение непосредственного управления объектом инвестирования, и портфельные, не преследующие цели прямого управления инвестиционным объектом, а осуществляемые в расчете на получение дохода в виде потока процентов и дивидендов или вследствие возрастания рыночной стоимости активов;
• по назначению вложений можно выделить инвестиции в создание и развитие предприятий и организаций и инвестиции, не связанные с участием банков в хозяйственной деятельности;
• по источникам средств для инвестирования различают собственные инвестиции банка, совершаемые за его собственный счет (дилерские операции), и клиентские, осуществляемые банком за счет и по поручению своих клиентов (брокерские операции);
• по срокам вложений инвестиции могут быть краткосрочными (до одного года), среднесрочными (до трех лет) и долгосрочными (свыше трех лет)

     Инвестиции  коммерческих банков классифицируют также  по видам рисков, регионам, отраслям и другим признакам.

     Важнейшей характеристикой форм и видов  банковских инвестиций является их оценка с позиций объединенного критерия вложений средств, так называемого  треугольника «доходность-риск-ликвидность», который отражает противоречивость целей инвестирования и требований, предъявляемых к инвестиционным ценностям.

     Существует  устойчивая зависимость между доходностью, ликвидностью и риском как инвестиционными  качествами объектов вложений, проявляющимися усреднено на значительном массиве  данных. Они выражаются в том, что, как правило, по мере увеличения доходности снижается ликвидность и возрастает риск вложений. Это свидетельствует  о том, что, в принципе, нет инвестиционных ценностей, максимально отвечающих одновременно всем критериям. Вместе с  тем на практике могут возникать  парадоксальные варианты соединений в каком-либо объекте всех инвестиционных качеств.