Оценка влияния коммерческого кредита на деятельность организации

Однако, возможно более перспективным будет безвексельное взаимное кредитование в форме операций по открытому счету, хотя он несет определенные риски неплатежа или несвоевременной оплаты товаров.

Мощным толчком к  развитию коммерческого кредита  в экономике может служить  включение коммерческого кредита  в бизнес-планы предприятий и  организаций. Это возможно только с приходом к хозяйствующим субъектам понимания, что коммерческий кредит является сильным аргументом в конкурентной борьбе за потребителя. Такое понимание обязательно придет по мере развития экономики в целом и по мере проникновения отечественных товаров на рынки России, Украины, Молдовы, Ближнего и Дальнего Зарубежья.

Изучив теоретические  и практические основы коммерческого  кредита, мы логически можно прийти к выводу, что коммерческий кредит по своей сущности, легкости связанных с ним вычислений, прозрачности и мобильности - хорошая база для формирования кредитных продуктов, необходимых в экономике.

Организация в том  или ином виде коммерческого кредита  на столь же высоком уровне, какой  имеет банковский кредит, приведет к развитию здоровой конкуренции, создаст условия для более эффективного распределения ресурсов и окажет помощь в создании действительно работающей денежно-кредитной системы.

Однако для хорошей работы этой системы необходимы не только усилия и заинтересованность предприятий или государства в отдельности, но и их сплоченность в решении этих вопросов.

 

 

Заключение

Итак, коммерческий кредит - один из важнейших инструментов рыночного  хозяйства. Он характеризует особую форму взаимоотношений поставщика и потребителя: сам продавец предоставляет покупателю отсрочку платежа по отпущенным товарам или оказанным услугам.

В главе 1 курсовой работы были рассмотрены теоретические основы функционирования коммерческого кредита и сделаны следующие выводы:

Коммерческий кредит содержит в себе классические принципы любого кредита, а именно: принцип срочности, принцип платности, принцип возвратности. Наряду с этим, коммерческому кредиту присущи специфические свойства, отличающие его от других видов кредита, в частности, банковского.

Коммерческий кредит всегда возникает на базе реального производства и является отражением производственных процессов. Являясь продолжением производственного процесса, коммерческий кредит обычно дешевле других видов кредита. Поскольку применение коммерческого кредита требует наличия у продавца достаточного резервного капитала на случай замедления поступлений от должников, коммерческий кредит, при некоторых условиях, порождает целый ряд процессов и способен оживить экономику.

Коммерческий кредит - это исходная форма кредита – кредитная сделка между двумя предприятиями. В качестве кредитора выступает предприятие-продавец, в качестве заемщика - предприятие-покупатель. В условиях коммерческого кредита поставщик предоставляет отсрочку платежа за товар или денежные средства под обязательство должника вернуть в определенный срок сумму основного долга, а в отдельных случаях и начисляемые проценты. Данная форма кредита ускоряет реализацию товаров и весь процесс кругооборота капитала.

Коммерческий кредит может предоставляться различными способами: коммерческий кредит с использованием векселя, коммерческий кредит с использованием открытого счета, коммерческий кредит с использованием скидки при условии оплаты в определенный срок, сезонный коммерческий кредит и консигнация. Каждый из них имеет свои особенности и применяется в соответствии с определенными условиями: типом товара, сферой деятельности организаций, доверием между участниками кредитных отношений и т.д. В зависимости от того, правильно ли выбран вид коммерческого кредита, он выполняет или не выполняет свои функции.

· перераспределения  капитала;

· создание кредитных  средств обращения и экономия издержек обращения;

· контрольную функцию.

Применение коммерческого  кредита может способствовать ускорению  оборачиваемости оборотных средств, перераспределению капиталов между предприятиями и отраслями, признанию потребительной стоимости и стоимости товара и, соответственно, подтверждению товарной обеспеченности денег и т.д.

С одной стороны, экономика  нуждается в коммерческом кредите, так как он является мощнейшим инструментом конкурентной борьбы и может решить проблему стимулирования сбыта продукции на внутреннем рынке, обеспечит создание прочных горизонтальных внутрихозяйственных связей, дать благоприятную ценовую составляющую при экспорте товаров.

С другой стороны, неэффективное  использование коммерческого кредита  может привести к увеличению темпов инфляции, росту цен, ведь процент  за предоставляемый коммерческий кредит может включаться продавцом в  цену; к увеличению денежной массы  и т.д.

В современных условиях коммерческий кредит тесно взаимодействует  кредитом банковским. Это взаимодействие двух основных форм кредита проявляется  в экономике через учет коммерческих векселей. Переучет коммерческих векселей Центральным банком является элементом регулирования экономики в целом через денежно-кредитную политику государства, при котором банковский кредит через учет векселей выступает лишь инструментом этой политики, в рамках которой происходит влияние на коммерческий кредит.

Отсюда на коммерческий кредит оказывает влияние денежно-кредитная политика государства, конъюнктура рынка кредитов в целом.

С 2010 года заметна позитивная тенденция в развитии экономики Приднестровья. Улучшается состояние предприятий, растет прибыль, увеличивается кредиторская задолженность поставщикам (в народном хозяйстве имеются ресурсы, которые могут быть реализованы и, при определенных условиях, пополнить оборотные средства), что говорит о том, что на внутреннем рынке сложились предпосылки для широкого использования коммерческого кредита в хозяйственной практике. В таких условиях своевременные и продуманные мероприятия по организации коммерческого кредита в экономике могут дать ощутимые результаты.

В главе 2, на примере ЗАО «Тираспольский электроаппаратный завод», было рассмотрено влияние коммерческого кредита на финансовое состояние предприятия. Было отмечено, что влияние коммерческого кредитования на финансовое положение предприятия следует проводить с двух сторон: во-первых - предприятие выступает в роли заемщика, что приводит к увеличению его кредиторской задолженности, во-вторых, предприятие выступает в роли кредитора, что приводит к возникновению дебиторской задолженности.

В главе было проанализировано место кредиторской и дебиторской задолженности в структуре источников финансирования предприятия и в оборотных средствах, проведен также анализ ее состава и структуры.

Была  рассчитана экономия средств предприятия за счет привлечения средств коммерческого кредита за 2008-2010 год.

Исходя  из изложенного в данной главе, а также из проведенных расчетов, был сделан вывод, что коммерческий кредит, который отражается в балансе как кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам и как дебиторская задолженность покупателей и заказчиков, оказывает значительное влияние на состояние финансовых ресурсов предприятия.

В главе 3 была рассмотрена необходимость изменений как на предприятии, так в государстве в целом. Рассмотрена возможность совершенствования коммерческого кредитования в том случае, когда кредитором выступаем само предприятие ЗАО «Тираспольский электроаппаратный завод». Изложены основные этапы разработки кредитной политики предприятия, так необходимой для своевременного и полного контроля.

Помимо этого в главе обоснована необходимость разработки правового регулирования коммерческого кредита (ведь большинство нормативных документов морально устарели), чтобы создать правовую основу для развития не только вексельной формы коммерческого кредитования, но и других его форм. Немаловажна потребность в корректировке кредитной политике для эффективного функционирования каналов учета и переучета векселей.

Изучив теоретические  и практические основы коммерческого кредита, логически можно прийти к выводу, что коммерческий кредит по своей сущности, легкости связанных с ним вычислений, прозрачности и мобильности - хорошая база для формирования кредитных продуктов, так необходимых в экономике.

Организация в том  или ином виде коммерческого кредита  на столь же высоком уровне, какой  имеет банковский кредит, приведет к развитию здоровой конкуренции. создаст условия для более эффективного распределения ресурсов и окажет помощь в создании действительно работающей денежно-кредитной системы.

 

Список использованной литературы

Законодательные и нормативные  акты:

1. Гражданский Кодекс Приднестровской Молдавской Республики
2. Закон ПМР «Об акционерных обществах»  от 10 января 2004 года № 384-З-III (редакция на 13.07.2011)
3. Закон ПМР "О бухгалтерском учете и финансовой отчетности" от 17 августа 2004 года № 467-З-III (редакция на 23.04.2009)

 

Научно-учебная литература:

4. Азбукин А.В. Коммерческое кредитование в России // Банковское дело. - 2002. - №3. - С. 36-39.
5. Валенцева Н.И Законы и закономерности развития кредита // Банковские услуги. - 2010. - №11. - С. 2-9.
6. Гаджиев А.А., Сулейманова А.М., Агаметова Э.С. Организация коммерческого кредита и его роль в развитии экономики // Финансы и кредит. - 2009. - № 30. - С 29-36.
7. Геращенко В.С, Шабанов Н.Н. Коммерческий кредит: за и против. // Ж. Деньги и кредит. - 1988. - №11. - С.
8. Деньги и кредит. Под ред. Я.Г Орлиновского - Спб.: Изд-во «Питер», 2007- 350 с.
9. Деньги, кредит, банки: / В.И. Тарасов; Учебное пособие. - Мн.: Мисанта, 2003. - 512 с.
10. Деньги, кредит, банки: Учеб. / Г.И. Кравцова, Г.С. Кузьменко, Е.И. Кравцов и др.; под ред Г.И. Кравцовой. - Мн.: БГЭУ, 2003. - 527 с.
11. Деньги, кредит, банки: учеб. пособие / М.П.Владимирова, А.И.Козлов. - М.: КНОРУС, 2006. - 288 с.
12. Деньги, кредит, банки: Учебник / О. И. Лаврушин - 3-е изд., перераб. и доп. / О. И. Лаврушин - М.: КНОРУС, 2006. - 560 с.
13. Деньги, кредит, банки: Учебник / Под ред. Г.Н. Белоглазовой. - М.: Высшее образование, Юрайт-Издат, 2009. - 620 с.
14. Деньги. Кредит. Банки: Учебник / А.С. Селищев. - СПб.: ПИТЕР, 2007. - 432 с.
15. Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Г. Е. Алпатов, Ю. В. Базулин и др. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004. - 624с.
16. Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Ж.С. Белотелова, Н.П. Белотелова и др.; - М.: Издательство - торговая корпорация «Дашков и К, 2009.- 484 с.
17. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов /Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, А.В. Печникова и др. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.- 600 с.
18. Канаев А.В. Эволюция коммерческого кредита и формирование кредитного рынка // Вестник Санкт-Петербургского Университета. - 2008. - №2. - С.91-104.
19. Котляров И.Д. Развитие финансово-кредитных услуг // финансовые исследования. - 2010- №4 - С. 43-51.
20. Лаврушин О.И. Роль кредита в экономическом развитии // Банковское Дело. - 2011. - №2. - С.32-38.
21. Пещанская И.В. Краткосрочный кредит как способ перераспределения совокупного оборотного капитала в экономике // Финансы и кредит. - 2003. - №10. - С. 26-33.
22. Рыжков К. Получение дохода по коммерческому кредиту // Аудит и налогообложение. - 2008. - №11. С.16-22.
23. Рыкова И.Н., Фисенко Н.В. Формы кредитования реального сектора экономики региона // Финансы и кредит. - 2008. - № 44(332). - С. 2-10.
24. Сергеев В.И. Вексельный кредит. Проблема правоприменения // Банковское дело. - 2003. - №3. - С.28-31.
25. Финансы предприятия: Учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / П.Н. Шуляк. - 4-е изд., перераб. и доп. - Москва: Дашков и К. 2003. -711 с.
26. Финансы,деньги, кредит и банки: Учебное пособие / В.Е. Леонтьев, Н.П Радковская. - СПб.: Знание, ИСЭСЭП, 2003. - 384 с.
27. Щепотьев А.В. Разнообразие кредитно-заемных операций // Право и экономика. - 2007. - №2. - С. 72-78.

Информация из Интернет сайтов:

28. www.creditoring.ru
29. www.cbr.ru.
30. www.bankir.ru
31. http://www.mepmr.org/
32. http://minfin-pmr.org/
33. http://justice.idknet.com

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Приложения 

Приложение 5

 

Горизонтальный  анализ долгосрочных активов ЗАО "Тираспольский  электроаппаратный завод"
Долгосрочные  активы, руб						Код строки				2008			2009				2010				Изменения, руб.								Изменения, %
																					2008-2009			2008-2010		2009-2010			2008-2009			2008-2010		2009-2010
Основные средства –  остаточная стоимость						110				25 967 621			24 970 210				23 992 216				-997 411			-1 975 405		-977 994			-3,84			-7,61		-3,92
Доходные вложения в  материальные ценности						120				204 978			212 683				212 683				7 705			7 705		0			3,76			3,76		0,00
Нематериальные активы – остаточная стоимость						130				-			-				-				-			-		-			-			-		-
Оборудование к установке						140				237 682			368 520				376 664				130 838			138 982		8 144			55,05			58,47		2,21
Капитальные вложения, незавершенное  строительство						150				4 631 026			4 543 979				4 403 283				-87 047			-227 743		-140 696			-1,88			-4,92		-3,10
Долгосрочные финансовые вложения						160				7 979 161			10 705 571				12 085 064				2 726 410			4 105 903		1 379 493			34,17			51,46		12,89
ИТОГО по разделу I						190				39 020 468			40 800 963				41 069 910				1 780 495			2 049 442		268 947			13,47			5,25		0,66
Горизонтальный  анализ краткосрочных активов ЗАО "Тираспольский электроаппаратный  завод"
Краткосрочные активы, руб		Код строки			2008				2009					2010				Изменения, руб.										Изменения, %
																		2008-2009				2008-2010			2009-2010			2008-2009			2008-2010				2009-2010
Запасы		210			20 135 119				21 561 718					19 949 724				1 426 599				-185 395			-1 611 994			7,09			-0,92				-7,48
Дебиторская задолженность		230			4 986 104				4 821 384					4 624 789				-164 720				-361 315			-196 595			-3,30			-7,25				-4,08
Краткосрочные финансовые вложения		250			-				-					-				-				-			-			-			-				-
Денежные средства		260			395 767				128 008					224 606				-267 759				-171 161			96 598			-67,66			-43,25				75,46
Прочие оборотные активы		270			-				-					-				-				-			-			-			-				-
ИТОГО по разделу II		290			25 516 990				26 511 110					24 799 119				994 120				-717 871			-1 711 991			3,90			-2,81				-6,46
Баланс (190+290)		300			64 537 458				67 312 073					65 869 029				2 774 615				1 331 571			-1 443 044			4,30			2,06				-2,14
Горизонтальный  анализ собственных средств ЗАО "Тираспольский электроаппаратный  завод"
Собственные средства, руб	Код строки			2008				2009				2010				Изменения, руб.											Изменения, %
																2008-2009				2008-2010			2009-2010				2008-2009			2008-2010			2009-2010
Уставный капитал	410			34 568 000				34 568 000				34 568 000				0				0			0				0,00			0,00			0,00
Добавочный капитал (87)	420			11 309 089				11 840 364				4 363 330				531 275				-6 945 759			-7 477 034				4,70			-61,42			-63,15
Резервный капитал (86)	430			303 386				-				-				-				-			-				-			-			-
Фонды (88)	440			4 209 605				5 030 450				12 235 034				820 845				8 025 429			7 204 584				19,50			190,65			143,22
Оценочные резервы (82/1)	450			-				-				-				-				-			-				-			-			-
Целевые финансирование и поступления	460			-				-				-				-				-			-				-			-			-
Прибыль	470			-				-				-				-				-			-				-			-			-
ИТОГО по разделу III	490			50 390 080				51 438 814				51 166 364				1 048 734				776 284			-272 450				2,08			1,54			-0,53
Горизонтальный  анализ заемных средств ЗАО "Тираспольский  электроаппаратный завод"
Собственные средства, руб	Код строки		2008				2009				2010				Изменения, руб.												Изменения, %
															2008-2009				2008-2010				2009-2010				2008-2009			2008-2010			2009-2010
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	510		-				-				3 000 000				-				3 000 000				3 000 000				-			1,00			1,00
Прочие долгосрочные обязательства	520		-				-				-				-				-				-				-
ИТОГО по разделу IV (стр. 510+520)	590		-				-				3 000 000				-				3 000 000				3 000 000				0,00			1,00			1,00
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА	610
Займы и кредиты (92, 95)			10362424				8 250 941				7 277 154				-2 111 483				-   3 085 270				-       973 787				-20,38			-29,77			-11,80
Кредиторская задолженность	620		3775508				7 470 832				4 282 637				3 695 324				507 129				-     3 188 195				97,88			13,43			-42,68
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	640		9 446				9 371				9 371				-75				-              75				-				-0,79			-0,79			0,00
Резервы предстоящих  расходов и платежей	660		-				142 115				133 503				142 115				133 503				-           8 612				1,00			1,00			-6,06
ИТОГО по разделу V	690		14147378				15 873 260				11 702 665				1 725 882				-   2 444 713				-     4 170 595				12,20			-17,28			-26,27
Итого обязательств (стр. 590 +690)	695		14147378				15873260				14702665				1 725 882				555 287				-     1 170 595				12,20			3,93			-7,37
Баланс(290+590+690)	700		64 537 458				67 312 074				65 869 029				2 774 616				1 331 571				-1 443 045				4,30			2,06			-2,14