Управление прибылью предприятия

 

Приведенные расчеты  показывают, что во 2 квартале 2006 г. произошло уменьшение величины собственного капитала ООО «ПМТН» на 46 тыс. руб.. При этом сумма заемного капитала значительно увеличилась, а именно увеличилась величина текущих обязательств с 11264 тыс.руб. до 12398 тыс.руб.., то есть на 1134 тыс. руб. или на 10,07% по сравнению с 01.04.2006.

Наибольший удельный вес в стоимости источников имущества ООО «ПМТН» как на 01.04.2006 так и на 01.07.2006 г. занимают краткосрочные обязательства. Удельный вес краткосрочных обязательств составляет   98,39% и 98,90% соответственно в структуре источников имущества предприятия. Негативные изменения, произошедшие в структуре капитала, увеличивают финансовый риск потери вложенного капитала, то есть снижают финансовую привлекательность организации.

 

 

 

Таблица 2.5

Анализ статей актива баланса ООО «ПМТН» за 3 квартал 2006г.

 

Актив баланса	На 01.07.06г.		На 01.10.06г.		Отклонение
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	абсолют. тыс.руб.	относит, %
1. Имущество всего	12536	100	17574	100	5038	40,19
2. Иммобилизо-ванные активы	1186	9,46	1140	6,49	-46	-3,88
3. Оборотные активы, в т.ч.	11350	90,54	16434	93,51	5084	44,79
3.1. Запасы	2395	19,11	2076	11,81	-319	-13,32
3.2. Дебиторская задолженность  (более чем ч/з 12 мес. После  отч. даты)	-	-	-	-	-	-
3.3. Дебиторская задолженность  (в теч. 12 мес.)	7565	60,35	11692	66,53	4127	54,55
3.4. Денежные средства	308	2,46	1358	7,73	1050	340,91
3.4Краткосрочные финансовые  вложения	-	-	-	-	-	-
3.4Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-
3.5 НДС	1082	8,63	1308	7,44	2263	20,88

В течение 3 квартала 2006 г. структура активов ООО «ПМТН» качественно изменилась. В целом активы возросли на 5038 тыс. руб. или 40,19%. Данное изменение в стоимости имущества организации связано с увеличением оборотных активов на 5084 тыс. руб. или на 44,79%. Величина иммобилизованных активов незначительно уменьшилась  на 46 тыс. руб. или на 3,88% и составила к 01.10.2006 1140 тыс. руб.

За 3 квартал 2006 стоимость запасов организации уменьшилась на 319 тыс. руб. или на 13,32%. Величина дебиторской задолженности заказчиков за анализируемый период увеличилась с 7565 тыс.руб. до 11692 тыс. руб. или на 54,55%. Как видно, состояние расчетов с заказчиками по сравнению с прошлым кварталом ухудшилось, что может отрицательно повлиять  на оборачиваемость активов предприятия.  Таким образом, на рост оборотных активов в данном периоде повлияло увеличение дебиторской задолженности. Как положительную тенденцию можно рассматривать увеличение суммы денежных средств на счетах организации. На начало анализируемого периода сумма денежных средств составляла 308 тыс. руб. а к концу увеличилась до 1358 тыс.руб., то есть увеличилась более, чем, в три раза.

Наименьший удельный вес в активах ООО «ПМТН» на 01.10.2006 г. занимают внеоборотные активы 6,49%. Оборотные активы составляют 93,51% от всего имущества организации, где основная доля приходится на величину дебиторской задолженности  организации, которая имеет тенденцию к увеличению в общей структуре оборотных активов (по состоянию на 01.10.2004 г. увеличилась с 90,54% до 93,51%). Увеличился  также удельный вес статьи «Налог на добавленную стоимость» на 20,88%.

Таблица 2.6

Анализ статей пассива  баланса ООО «ПМТН»   за 3 квартал 2006г.

Пассив баланса	На 01.07.06г.		На 01.10.06г.		Отклонение
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	абсолют. тыс.руб.	относит, %
1. Источники имущества, всего	12536	100	17574	100	5038	40,19
1.1. Собственный капитал	138	1,10	2981	16,96	2843	2060
1.2. Текущие обязательства	12398	98,90	14593	83,04	2195	17,70
1.2.1. займы и кредиты	-	-	-	-	-	-
1.2.2. кредиторская задолженность	12398	98,90	14593	84,04	2195	17,70
1.2.3. Прочие краткосрочныеобязательства	-	-	-	-	-	-
1.3.Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-

 

Данные таблицы 2.6 свидетельствуют  о том, что в 3 квартале 2006 произошло значительно увеличение собственного капитала на 2843 тыс. руб. или 2060% . Так же произошло увеличение текущих обязательств на 2195 тыс. руб.,  за счет увеличения в этом периоде кредиторской задолженности на сумму 2195 тыс. руб. или 17,70%.

Удельный вес собственного капитала в составе имущества  организации увеличился с 1,10% до 16,96% . И наоборот, удельный вес заемного капитала снизился с 98,90% до 83,04%.. Наибольший удельный вес, как в первом и во втором квартале принадлежит кредиторской задолженности. При этом удельный вес в с составе имущества предприятии снизился с 98,90% до 84,04%. Долгосрочными обязательствами в течение данного периода предприятие себя не связывало, сто является положительным фактором.

 

 

 

Таблица 2.7

Анализ статей актива баланса ООО «ПМТН» за 4 квартал 2006г.

 

Актив баланса	На 01.10.06г.		На 01.01.06г.		Отклонение
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	абсолют. тыс.руб.	относит, %
1. Имущество всего	17574	100	14450	100	-3124	-17,78
2. Иммобилизо-ванные активы	1140	6,49	1207	8,35	67	5,88
3. Оборотные активы, в т.ч.	16434	93,51	13243	91,65	-3191	19,42
3.1. Запасы	2076	11,81	1957	13,54	-119	-5,73
3.2. Дебиторская задолженность  (более чем ч/з 12 мес. После  отч. даты)	-	-	-	-	-	-
3.3. Дебиторская задолженность (в теч. 12 мес.)	11692	66,53	10433	72,20	-1259	10,77
3.4. Денежные средства	1358	7,73	298	2,06	-1060	-78,06
3.4Краткосрочные финансовые  вложения	-	-	-	-	-	-
3.4Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-
3.5 НДС	1308	7,44	555	3,84	-753	57,57

 

В течение 4 квартала 2006 г. в структуре активов ООО «ПМТН» произошли изменения. В целом величина активов уменьшилась на 3124 тыс. руб. или 17,78% по сравнению с началом анализируемого периода. Данное изменение в стоимости имущества организации связано со снижением величины оборотных активов на 3191 тыс. руб. или на 19,42%. В свою очередь иммобилизованные активы незначительно увеличились  на 67 тыс. руб. и составили 1207 тыс. руб.

В составе оборотных активов произошло снижение всех его статей. Наибольшее снижение произошло по статье «Дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев» а именно на 1259 тыс. руб. или на 10,77% по сравнению с началом анализируемого периода. Большое снижение произошло также по статье «Денежные средства». Если на 01.10.2006 их величина составляла 1358 тыс. руб., то на 01.01.2007 изменилась до 298 тыс. руб., то есть уменьшилась на 1060 тыс. руб. или на 78,06. Таким образом, на снижение оборотных активов в данном периоде повлияло уменьшение величины дебиторской задолженности и денежных средств.

Наименьший удельный вес в активах ООО «ПМТН» на 01.01.2007 занимают внеоборотные активы 8,35%. Оборотные активы составляют 91,65% от всего имущества организации, где основная доля приходится на величину дебиторской задолженности организации. Уменьшился и удельный вес строки налог на добавленную стоимость на 57,57%.

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2.8

Анализ статей пассива  баланса ООО «ПМТН» за 4 квартал 2006г.

Пассив баланса	На 01.10.06г.		На 01.01.07г.		Отклонение
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	абсолют. тыс.руб.	относит, %
1. Источники имущества, всего	17574	100	14450	100	-3124	-17,78
1.1. Собственный капитал	2981	16,96	4931	34,13	1950	65,42
1.2. Текущие обязательства	14593	83,04	9519	65,87	-5074	-34,77
1.2.1. займы и кредиты	-	-	-	-	-	-
1.2.2. кредиторская задолженность	14593	84,04	9519	65,87	-5074	-34,77
1.2.3. Прочие краткосрочныеобязательства	-	-	-	-	-	-
1.3.Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-

 

Данные таблицы 2.8 свидетельствуют  о том, что в 4 квартале 2006 г. произошло снижение капитала организации, а именно на 3124 тыс. руб. или 17,78% . На это повлияло значительное уменьшении кредиторской задолженности: на 01.10.2006 ее величина составляла 14593 тыс.руб., а на 01.01.2007 уменьшилась до 9519 тыс. руб.. или на 34,77%.  В свою очередь величина собственного капитала за анализируемый период увеличилась на 1950 тыс. руб. или на 65,42% по сравнению с началом 4 квартала.

Таким образом, структура  имущества ООО «ПМТН» 2006 г. существенно изменилась. В целом активы организации в 4 квартале по сравнению с 1 кварталом увеличились на 994 тыс. руб. (с 13456 тыс. руб. до 14450 тыс. руб.). Это  может характеризоваться как положительная тенденция, в том случае, если рост был вызван активизацией деятельности предприятия, и отрицательной – если он вызван инфляционным ростом цен и переоценкой основных фондов.

Величина иммобилизованных активов  уменьшилась на 32 тыс. руб. Оборотные  активы организации возросли на 1026 тыс. руб., что вызвано увеличением суммы дебиторской задолженности на 4102 тыс. руб.. , НДС на 950 тыс.руб.  и денежных средств на 679 тыс. руб. При этом по остальным статьям оборотных активов произошло их уменьшение. А именно величина запасов за 2004 уменьшилась с 2856 тыс.руб. до 1957 тыс.руб., величина денежных средств уменьшилась с 1784 тыс.руб. до 298 тыс.руб., сумма налога на добавленную стоимость также уменьшилась на 691 тыс. руб.. 

Структура активов организации  в течение всего анализируемого периода не претерпевала значительных изменений. Если в начале года наибольший удельный вес в общих активах занимали оборотные активы   их преимущество над иммобилизованными активами, в конце отчетного года также не изменилась. Данная ситуация не является благоприятной, поскольку вызвана ростом дебиторской задолженности. т. е. повышение доли оборотных активов связано с отвлечением данных активов на кредитование покупателей готовой продукции, что связано с их иммобилизацией в дебиторскую задолженность. А увеличение дебиторской задолженности обусловлено неплатежеспособностью потребителей продукции предприятия, что является отрицательным моментом в его работе.

 

 

                                                                                                    Таблица 2.9

Динамика статей бухгалтерского баланса ООО «ПМТН» за 2006 г

	На 01.01.06	На 01.04.06	На 01.07.06	На 01.10.06	На 01.01.07	Абсалют.отклон	Абсалют. Отклон.	Абсалют.откл.	Темп прироста, %	Темп прироста, %	темп прироста,%
1	2	3	4	5	6	7=6-3	8=6-4	9=6-5	10=7/3	11=8/4	12=9/5
Актив баланса
1. Имущество всего	13456	11448	12536	17574	14450	3002	1914	-3124	0,27	0,16	-0,18
2. Иммобилизо-ванные  активы	1239	1394	1186	1140	1207	-187	21	67	-0,14	0,02	0,06
3. Оборотные  активы, в т.ч.	12217	10054	11350	16434	13243	3189	1893	-3191	0,32	0,17	-0,24
3.1. Запасы	2856	2824	2395	2076	1956	-868	-439	-120	-0,31	-0,19	-0,06
3.2. Дебиторская  задолженность (более чем ч/з 12 мес. После отч. даты)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
3.3. Дебиторская  задолженность (в теч. 12 мес.)	6331	5452	7565	11692	10433	4981	2868	-1259	0,92	0,38	-0,11
3.4. Денежные  средства	1784	846	308	1358	298	-548	-10	-1060	-0,65	-0,04	-0,78
3.4Краткосрочные  финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
3.4Прочие оборотные  активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
3.5 НДС	1246	932	1082	1308	555	-377	-527	-753	-0,41	-0,49	-0,58
Пассив баланса
1. Источники  имущества, всего	13456	11448	12536	17574	14450	3002	1914	-3124	0,27	0,16	-0,18
1.1. Собственный  капитал	-749	184	138	2981	4931	4747	4793	1950	25,80	34,74	0,66
1.2. Текущие обязательства	14205	11264	12398	14593	9519	-1745	-2879	-5074	-0,16	-0,24	-0,35
1.2.1. займы и  кредиты	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
1.2.2. кредиторская  задолженность	14205	11264	12398	14593	9519	-1745	-2879	-5074	-0,16	-0,41	-0,35
1.2.3. Прочие  краткосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
1.3.Долгосрочные  обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-