Экономическая сущность отчета о движении денежных средств

План

  Введение………………………………………………………………………………………….  стр. 2

Глава 1. Экономическая сущность отчета о движении денежных средств……………….   стр. 3

1.1         Понятие отчета о движении денежных средств…………………………………..   стр. 3

1.2         Назначение отчета о движении денежных средств……………………………….   стр. 7

1.3         Государственное регулирование составления отчета о движении денежных

средств…………………………………………………………………………………  стр. 9

Глава 2. Порядок составления и содержание отчета о денежных средствах……………...  стр. 22

2.1         Порядок составления отчета о движении денежных средств…………………….  стр. 22

2.2         Методы составления отчета о движении денежных средств……………………..  стр. 26

2.3         Содержание отчета о движении денежных средств……………………………….  стр. 27

2.4         Анализ и проверка правильности составления отчета о движении денежных       средств………………………………………………………………………………….. стр.33

Глава 3. Составление отчета о денежных средствах по международным стандартам финансовой отчетности……………………………………………………………………………………...  стр. 39

3.1         Содержание и порядок составления отчета о движении денежных средств по      МСФО…………………………………………………………………………………..  стр. 39

3.2         Применение МСФО на Украине……………………………………………………  стр. 47

3.3         Отличия составления отчета о движении денежных средств по МСФО от отчета на Украине………………………………………………………………………………....  стр.51

  Выводы  …………………………………………………………………………………………… стр.54

  Приложение  ……………………………………………………………………………………… стр.55

  Список литературы 

Введение

Отчет о движении денежных средств - одна из основных форм финансо­вой отчетности, в которой суммируется информация о по­ступлении и выбытии де­нежных средств компании. Отчет о движе­нии денежных средств дополняет ба­лансовый отчет и отчет о прибы­лях и убытках. Отчет о движении денежных средств поясняет изменения, произо­шедшие с одним из компонентов финансовой отчетности – денежными средст­вами - от одной даты балансового отчета до дру­гой. Отчет о прибылях и убытках отражает результаты деятельности компании за период; и эта деятельность явля­ется основным факто­ром, который изменяет состояние денежных средств, отра­жаемых в отчете о движении денежных средств. Информация о движении де­неж­ных средств предприятия полезна тем, что она предоставляет пользователям фи­нансовой отчетности базу для оценки способности предприятия привлекать и ис­пользовать денежные средства и их эк­виваленты. [9]

Отчет о движении денежных средств, кроме того, содержит ин­формацию, ко­торая бывает полезна при оценке финансовой гибкости фирмы. Финансовая гиб­кость - это способность фирмы генерировать значительные суммы денежных средств с тем, чтобы своевременно реагировать на неожиданно возникающие по­требности и возможно­сти. Информация о движении денежных средств за про­шлые пе­риоды, особенно о движении денежных средств от основной дея­тельно­сти, помогает оценить финансовую гибкость. Оценка способ­ности фирмы пере­жить, например, неожиданное падение спроса мо­жет включать в себя анализ дви­жения денежных средств от основной деятельности за прошлые периоды. Чем значительнее потоки денеж­ных средств, тем выше окажется способность фирмы выдержать не­благоприятные изменения экономических условий.[10]

Некоторые инвесторы и кредиторы считают отчет о движении денежных средств полезным при оценке "качества" доходов фирмы. Определение доходов при учете по методу начислений требует мно­жества бухгалтерских проводок, свя­занных с начислением, отраже­нием сумм, относящихся к будущим отчетным пе­риодам, распреде­лением и оценкой. Такие корректировки и процедуры делают про­цесс определения дохода более субъективным, чем хотелось бы не­которым пользователям финансовой отчетности. Такие пользователи полагаются на более объективную оценку эффективности, чем чис­тая прибыль, - на движение денеж­ных средств от основной деятель­ности. С точки зрения таких пользователей, чем выше этот показа­тель, тем выше "качество" дохода.

Глава 1 Экономическая сущность отчета о движении денежных средств.

1.1 Понятие отчета о движении денежных средств.

Содержание и форма отчета о движении денежных средств и общие требования к нему определяются П(С)БУ 4 «Отчет о движении денежных средств».

Отчет о движении денежных средств объясняет изменения, произошедшие в денежных средствах предприятия и их эквивалентах за отчетный период.

В соответствии с п. 6 П(С)БУ 4 в отчете о движении денежных средств приводятся данные о движении денежных средств в течение отчетного периода в результате операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. При этом под движением денежных средств понимается поступление и выбытие денежных средств и их эквивалентов (п. 4 П(С)БУ 4). Денежными средствами считаются наличные деньги, средства на счетах в банках и депозиты до востребования (п. 4 П(С)БУ 4), а эквиваленты денежных средств — это краткосрочные высоколиквидные финансовые инвестиции, которые свободно конвертируются в определенные суммы денежных средств и которые характеризуются незначительным риском изменения их стоимости (п. 4 П(С)БУ 4). Из отечественных ценных бумаг к таким эквивалентам можно отнести государственные облигации.

Насчет же трех упомянутых видов деятельности следует заметить, что кроме них при составлении отчета о движении денежных средств важно понимание и обычной деятельности в целом, и чрезвычайных событий. Денежные потоки ведь пронизывают всю деятельность предприятия, а не только отдельные ее составляющие. Под это «подстроена» и форма отчета о движении денежных средств. Поэтому рассмотрим соответствующую систему определений.

Исходя из характера хозяйственных операций всю деятельность предприятия можно разделить на обычную деятельность и чрезвычайные события. Согласно п. 4 П(С)БУ 3 «Отчет о финансовых результатах» обычная деятельность — это любая основная деятельность предприятия, а также операции, ее обеспечивающие или возникающие вследствие ее проведения. На основании данного определения обычная деятельность, в свою очередь, подразделяется на три вида деятельности: операционную, инвестиционную и финансовую.

Операционной деятельностью считается основная деятельность предприятия, а также другие виды деятельности, которые не являются инвестиционной или финансовой деятельностью (п. 4 П(С)БУ 4). Тем самым операционная деятельность дробится на основную деятельность и прочую операционную. Вот эта последняя деятельность как раз и возникает вследствие проведения основной деятельности предприятия.

Обеспечение же условий для проведения основной деятельности (таких, как наличие основных средств, оборотного капитала и т.п.) — задача инвестиционной и финансовой деятельности. Отсюда и их дефиниции. Инвестиционной деятельностью называется приобретение и реализация необоротных активов, а также финансовых инвестиций, которые не являются составной частью эквивалентов денежных средств (п. 4 П(С)БУ 4). Последнее ограничение обусловлено тем, что обменные операции между денежными средствами и их эквивалентами вообще не отражаются в отчете о движении денежных средств (п. 8 П(С)БУ 4).

Финансовая же деятельность — деятельность, которая приводит к изменениям размера и состава собственного и заемного капитала предприятия (п. 4 П(С)БУ 4). Здесь речь идет о привлечении денежного капитала от участников предприятия и финансовых кредиторов, о возврате им средств и о выплате дивидендов. Однако если объективное содержание финансовой деятельности включает в себя и выплату процентов по финансовым кредитам, то в П(С)БУ 4 эти проценты включают в операционную деятельность.

Ну и что касается чрезвычайных событий, то это события или операции, которые отличаются от обычной деятельности предприятия, и не ожидается, что они будут повторяться периодически или в каждом последующем отчетном периоде (п. 4 П(С)БУ 3). При составлении отчета о движении денежных средств обязательно учитывается, что чрезвычайные события могут возникать в процессе каждого из трех видов обычной деятельности (операционной, инвестиционной и финансовой).

Далее о двух правилах «разворачивания» при составлении отчета о движении денежных средств. Во-первых, согласно п. 9 П(С)БУ 4 предприятие развернуто приводит суммы поступлений и выплат, возникающих в результате операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. Данный п. 9 не следует понимать буквально, поскольку поступления и выплаты в отчете о движении денежных средств учитываются только в разделах инвестиционной и финансовой деятельности, тогда как в операционной деятельности, в основном, лишь различные корректировки. По сути же своей п. 9 просто запрещает сворачивание долгов внутри каждого определенного вида деятельности, а также смешение видов деятельности.

Во-вторых, если движение денежных средств в результате одной операции включает суммы, принадлежащие к разным видам деятельности, то эти суммы следует приводить отдельно в составе соответствующих видов деятельности (п. 7 П(С)БУ 4). Например, по договору с компанией один из участников перечисляет на ее банковский счет определенную сумму, состоящую из двух слагаемых: суммы займа, предоставляемого компании, и суммы платежа за приобретенный у нее объект основных средств. Здесь налицо два денежных потока: один относится к финансовой деятельности компании, а другой — к инвестиционной.

В отчет о движении денежных средств не включаются внутренние изменения в составе денежных средств (п. 8 П(С)БУ 4). Речь идет о денежных операциях, которые никак не изменяют общий итог предприятия. К ним относят:

1) движение денежных средств между кассами предприятия;

2) движение денег из кассы предприятия в банк и обратно;

3) «переброска» средств с одного банковского счета предприятия на другой;

4) конверсионные операции (но без учета влияния изменений валютных курсов);

5) обменные операции между денежными средствами и их эквивалентами.

В последнем случае по определению стоимостных разниц быть не должно, однако если биржевой курс эквивалента ДС начнет плавать, то его необходимо будет переклассифицировать из эквивалентов ДС в прочие текущие финансовые инвестиции.

Движение денежных средств - поступление и выбытие денежных средств и их эквивалентов.

Утвержденный П(С)БУ 4 «Отчет о движении денежных средств» предприятия является, наверное, самым сложным из финансовых отчетов. Таков он и по своей сути. Но у нас его практическое составление было изначально затруднено еще по двум причинам. Во-первых, это отсутствие адекватной литературы, комментирующей П(С)БУ 4 на момент ввода его в действие. И, во-вторых, наличие существенных смысловых ошибок в самом П(С)БУ 4. Постепенно, видно по мере ознакомления с «практическим недовольством», эти ошибки исправлялись.

Отчет о движении денежных средств не включает:

1) внутренние изменения в составе денежных средств и их эквивалентов;

2) неденежные операции - операции, не требующие использования денежных средств и их эквивалентов:

- бартерные операции;

- получение основных денежных средств путем финансовой аренды;

- превращение долга в собственный капитал;

- обмен собственных акций на акции другого предприятия;

- приобретение активов непосредственно за счет займа банка (без поступления суммы займа на счет предприятия).

Однако существенные недостатки методики составления отчета осложняют анализ денежных потоков, приводят к неполному раскрытию информации о движении средств. В частности, большинство предприятий в силу недопонимания понятия "эквивалентов денежных средств" не отражают их в отчете. Непродуманное построение отчета о движении денежных средств, узкая трактовка статей говорит о возможности арифметической "подгонки" данных, поверхностном раскрытии информации о деятельности предприятия. В отчете не находит отражение внутренний характер движения денежных средств, в частности движение наличности в кассе, неденежные операции (получение активов за счет финансовой аренды, бартерные операции, приобретение активов путем эмиссии акций и т. д.).

Финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств. Отсутствие минимально-необходимого запаса денежных средств может указывать на финансовые затруднения. Избыток денежных средств может быть знаком того, что предприятие терпит убытки.

Причем причина этих убытков может быть связана как с инфляцией и обесценением денег, так и с упущенной возможностью их выгодного размещения и получения дополнительного дохода. В любом случае именно анализ денежных потоков позволит установить реальное финансовое состояние на предприятии.

Анализ денежных потоков является одним из ключевых моментов в анализе финансового состояния предприятия, поскольку при этом удается выяснить, смогло ли предприятие организовать управление денежными потоками так, чтобы в любой момент в распоряжении фирмы было достаточное количество наличных денежных средств.

Для составления отчета о движении денежных средств за период необходима следующая информация:

    баланс предприятия на начало и конец периода,

    отчет о прибыли за период,

    некоторая дополнительная информация, относящаяся к продаже активов (соотношение цены продажи и балансовой стоимости), способах расчета с поставщиками и получения денег от потребителей и т.д.