Анализ финансового состояния предприятия

     К специфическим методам анализа  можно отнести:

     - анализ текущих инвестиций, который  позволяет оценить влияние роста продаж на потребность в финансировании и способность предприятия увеличивать реализацию;

     - анализ устойчивого роста, который  помогает определить способность  предприятия расширять продажи  без изменения доли заимствованных  средств;

     - анализ чувствительности, который  использует однотипные сценарии  для выявления наиболее уязвимых  мест предприятия;

     - отраслевой фактор, который учитывает  непостоянство потоков наличности  предприятия-заемщика в сравнении  с движением средств других  предприятий данной отрасли.

     Эти методы имеют большое значение для  углубления финансового анализа  и оценки потенциала роста предприятия.

     Специфический анализ получил наибольшее распространение  в зарубежной учетно-аналитической  практике финансового анализа.

     Использование всех методов финансового анализа позволяет более точно оценить финансовую ситуацию, сложившуюся на предприятии, спрогнозировать ее на перспективу и принять более обоснованное управленческое решение. 

       1.4. Оценка финансовых результатов деятельности организаций.

     Необходимым элементом анализа финансового  состояния является изучение результатов  финансово – хозяйственной деятельности предприятия, которые характеризуются  величиной прибыли или убытка.

     Экономическая сущность прибыли заключается в  следующем:

     - характеризует финансовый результат  деятельности предприятия, который  зависит от уровня себестоимости,  качества и количества выпускаемой  продукции, производительности труда,  степени использования производственных  фондов, организации управления, материально-технического снабжения, а также насколько продукция удовлетворяет потребности потребителя, т.е. имеет ли она спрос;

     - является основой экономического  развития предприятия. Прибыль  выступает как один из основных  источников расширенного воспроизводства.  Таким образом, прибыль – часть чистого дохода, который непосредственно получают предприятия после реализации продукции как вознаграждение за вложенный капитал и риск предпринимательской деятельности.

     Как финансовый результат деятельности предприятия, прибыль характеризуется многоаспектной ролью и многообразием форм, в которой она выступает. Виды прибыли могут быть систематизированы по определенным признакам.

      К наиболее важным показателям финансовых результатов деятельности организации  относятся:

      1. прибыль (убыток) от продажи продукции;

      2. доходы и расходы операционной  деятельности;

      3. доходы и расходы от внереализационных  операций;

      4. балансовая прибыль;

      5. налогооблагаемая прибыль;

      6. чистая прибыль и др.

      Данные  показатели характеризуют абсолютную эффективность финансовой деятельности. Относительной характеристикой финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия является рентабельность. Показатели рентабельности характеризуют относительную доходность предприятия.

      Основные  показатели рентабельности:

1. рентабельность активов – показывает, сколько рублей прибыли приносит один рубль, вложений в активы предприятия;
2. рентабельность текущих активов – показывает эффективность использования оборотных активов;
3. рентабельность собственного капитала – позволяет определить эффективность использования собственного капитала, сравнить с возможным получением дохода от вложения этих средств в другие ценные бумаги;
4. рентабельность основных производственных фондов –показывает эффективность использования основных средств и прочих внеоборотных активов;
5. рентабельность продаж – показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции;
6. рентабельность продукции – показатели рентабельности продукции дают представление об эффективности текущих затрат предприятия и доходности реализуемой продукции;
7. рентабельность долгосрочных финансовых вложений – показывает эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций.

      Перечисленные показатели зависят от многих факторов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности представлены в форме №2 «Отчет о прибылях и убытках». Основная цель данного отчета – показать, каким образом формируется прибыль (убыток) предприятия.

      В практике анализа обычно применяют  группы показателей относительной доходности: товаров, продукции, работ, услуг, производственных фондов, всего имущества предприятия, собственного капитала. Доходность товаров , продукции, работ и услуг характеризуются показателями рентабельности реализации. 
 
 
 
 

      ГЛАВА 2.  АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ НА ПРИМЕРЕ ООО «ТОРГМАШ»

      2.1. Краткая характеристика  ООО «Торгмаш»

         ООО «Торгмаш» - одна из крупнейших компаний, работающих в области производства торгового оборудования на Урале и один из ведущих дилеров крупнейшего завода по производству оборудования для предприятий общепита.  

     Основными направлениями деятельности Компании является производство торгового оборудования, осуществление розничной и оптовой торговли оборудования для складов, магазинов, оборудования для предприятий общепита.

     В реальных условиях хозяйственной деятельности любому предприятию целесообразно периодически проводить всесторонний финансовый анализ своего состояния, в целях выявления недостатков в работе предприятия, причин их возникновения и разработки конкретных рекомендаций по улучшению деятельности. 

     2.2. Анализ финансового состояния ООО «ТОРГМАШ».

     Источником  анализа служат документы бухгалтерской  финансовой отчетности, документы статистической отчетности и внутренние документы  предприятия.

     На  основе исходных данных баланса провести горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия.

 
 

2. Оценка финансовой  устойчивости предприятия.

Коэффициент финансовой независимости:

К1н = 35167/385654=0,09 (не соответствует норме значения)

К1к = 253098/382306=0,66 (соответствует норме значения)

К1 = 0,66-0,09 =0,57

Коэффициент финансовой устойчивости

К2н = 35167+31617/385654 = 0,17 (не соответствует норме значения)

К2к = 253098+17831/382306 = 0,71 (не соответствует норме значения)

К2 = 0,71-0,17 = 0,54

Коэффициент Левердж

ЗКн = 31617+318870 = 350487

ЗКк = 17831+111377 = 129208

К3н = 31617+318870/35167 = 9,97 (не соответствует норме значения)

К3к = 17831+111377/253098 = 0,51 (соответствует норме значения)

К3 = 0,51-9,97 = -9,46

Коэффициент финансирования

К4н = 35167/350487 = 0,10 (не соответствует норме значения)

К4к = 253098/129208 = 1,96 (соответствует норме значения)

К4 = 1,96-0,10 = 1,86

Коэффициент обеспеченности оборот. активов собственными средствами

К5н = 35167-277324/108330 = -2,24 (несоответствует норме значения)

К5к = 253098-294662/87644 = - 0,47 (несоответствует норме значения)

К5 = - 0,47 – (-2,24) = 1,77

Коэффициент финансовой маневренности

К6н = 35167-277324/35167 = - 6,89 (не соответствует норме значения)

К6к =  253098-294662/253098 = - 0,16 (не соответствует норме значени)

К6 = -0,16-(-6.89) = 6,73

Коэффициент доли заемного капитала

К7н = 350487/385654 = 0,91

К7к = 129208/382306 = 0,34 (уменьшение доли заемного капитала) 

3.Коэффициент  ликвидности 

К абсолютной ликвидности = 9032+245/318870 = 0,03

К а.л.к = 3581+229 /111377 = 0,03

Ка.л = 0,03-0,03 = 0

К текущей ликвидности = 108330/318870 = 0,34

К т.л.к = 87644/111377 = 0,79

Кт.л = 0.79-0.34 = 0.45

Баланс предприятия  является неликвидным.