Финансовая стратегия предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 11 Октября 2011 в 12:46, курсовая работа

Описание

Целью настоящей курсовой работы является комплексное исследование финансовой стратегии предприятия в рыночных условиях.

В ходе реализации поставленной цели решены следующие задачи:
исследованы теоретические основы финансовой стратегии предприятия, в т.ч. рассмотрена сущность финансовой стратегии, виды финансовой стратегии, определены цели и задачи, а также разработка финансовой стратегии;
рассмотрена практика разработки финансовой стратегии на конкретном хозяйствующем субъекте, в т. ч. дана его краткая характеристика, проведен анализ основных финансовых показателей, рассмотрена постановка финансового планирования и формирования финансовой стратегии.

Содержание

Замечания руководителя…………………………………………………..…………3

Введение…………………………………………………………………..…………..4

1. Финансовая стратегия предприятия………………………………….…………..6

1.1. Виды финансовой стратегии……………………………………………………7

1.2. Цели и задачи финансовой стратегии………………………………………….8

1.3. Разработка финансовой стратегии…………………………………………….10

2. Анализ деятельности предприятия……………………………………………...12

3. Рекомендации………………………………………………………………………………...29

Заключение…………………………………………………………………….…….32

Список литературы………………………………………………………………….35

Приложение А……………………………………………………………………….37

Приложение Б……………………………………………………………………….42

Приложение В……………………………………………………………………….47

Приложение Г……………………………………………………………………….50

Скачать (147.27 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Работа состоит из  1 файл

КУРСОВАЯ.docx

— 150.96 Кб (Скачать документ)
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Приложение  Б

Формулы:

  1. А1 = строка 250 + строка 260;(ф.№1)
  2. А2 = строка 240;(ф.№1)
  3. A3 = строка 210 + строка 220 + строка 230 + строка 270;(ф.№1)
  4. А4 = строка 190.(ф.№1)
  5. П1 = строка 620;(ф.№1)
  6. П2 = строка 610 + строка 630+ строка 660;(ф.№1)
  7. П3 = строка 590 + строка 640 + строка 650(ф.№1)
  8. П4 = строка 490(ф.№1)
  9. Ксроч = А1/П1
  10. Текущая ликвидность (ТЛ)= А1 + А2 - П1 — П2
  11. Перспективная ликвидность (ПЛ) = A3 - П3
  12. Общий показатель платежеспосбности, L1

 L1 = (A1 + 0,5A2 + 0,3А3)/(П1 + 0,5П2 + 0,3П3) или

 L1 = {(с.250+с.260) + 0,5(с.240) + 0,3(с.210+с.220+с.230+с.270)} / {с.620+05(с.610+с.630+с.660)+0,3(с.590+с.640+с.650)}(ф.№1)

 13. Коэффициент  абсолютной ликвидности L2

 L2 =(с.250+с.260)/(с.610+с.620+с.630+с.660)(ф.№1)

  1. Коэффициент "критической оценки" L3

 L3 = (с.250+с.260+с.240)/(с.610+с.620+с.630+с.660)(ф.№1)

  1. Коэффициент текущей ликвидности L4

 L4 =с.290/(с.610+с.620+с.630+с.660)(ф.№1)

  1. Коэффициент маневренности (функционирующего капитала)L5

 L5 = (c.210+с.220+с.230+с.270)/(с.290-с.610-с.620-с.630-с.660)(ф.№1)

  1. Доля оборотных средств в активах L6

 L6 = с.290(ф.№1)/с.300(ф.№1)

  1. Коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными средствами , L7 = (с.490 - с.190) (ф.№1)/ с.290(ф.№1)
  2. Собственные оборотные средства: СОС = СК - ВнА или с.490(ф.№1) — с.190(ф.№1)
  3. Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов и затрат: СД = СОС + ДО или с.490 - с.190 + с.590(ф.№1)
  4. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат:

 ОС = СД + КК, или (с.490+с.590+с.610 — с.190)(ф.№1),где КК- кроткосрочные  кредиты (с.610)

  1. Δ СОС = СОС - З, где З - это запасы или с.210(ф.№1)
  2. ΔОС = ОС — З
  3. Коэффициент концентрации собственного капитала рассчитывается поформуле Ккск= СК/ВБ

 где СК - собственный  капитал (с.490)(ф.№1)

 ВБ - валюта баланса, т.е. (с.700)(ф.№1)

 25.Коэффициент  концентрации привлеченных средств  рассчитывается по формуле Ккзк =ЗК/ВБ

 где ЗК- заемный  капитал (долгосрочные и краткосрочные  обязательства) (с.590+с.690)(ф.№1)

 26. Коэффициент  финансовой зависимости рассчитывается  по формуле

 Кз = ВБ/СК

 27. Коэффициент  маневренности собственного капитала  рассчитывается по формле: Кмск = (ОА- КО)/ СК,

 где ОА - оборотные  активы, (с.290)(ф.№1)

 КО - краткосрочные  обязательств (с.690)(ф.№1)

 СК - собственный  капитал (с. 490)(ф.№1)

 28. Коэффициент  структуры покрытия долгосрочных  вложений рассчитывается по формуле  Ксдв = ДО/ ВнА,

 где ДО - долгосрочные обязательства (с.590)(ф.№1)

 ВнА - внеоборотные активы (с. 190)(ф.№1)

 29. Коэффициент  долгосрочного привлечения заемных  средств рассчитывается по следующей  формуле: К дп = ДО/ (ДО+СК)

 30. Коэффициент  финансовой независимости капитализированных  источников рассчитывается по  следующей формуле:Кфн = СК/ (ДО+СК)

  1. Коэффициент структуры заемного капитала рассчитывается по следующей формуле: Ксзк = ДО/ ЗК,
  2. Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств рассчитывается по формуле Кс/з = СК/ЗК
  3. Выручку от реализации продукции берем в форме №2 "Отчет о прибылях и убытках" и равна с. 010
  4. Чистая прибыль рассчитывается как разница с. 140 - с. 150 (ф.№2)
  5. Фондоотдача рассчитывается, как выручка от реализации разделить на среднюю стоимость основных средств или с. 010 (ф.№2) / с. 120 (ф.№1)
  6. Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах) рассчитывается, как выручка от реализации разделить на среднюю дебиторскую задолженность или с. 010 (ф.№2) / с. 240 (ф.№1)
  7. Оборачиваемость средств в расчетах (в днях) рассчитывается, как 360 дней разделить на Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах)
  8. Оборачиваемость запасов (в оборотах) рассчитывается, как себестоимость реализации разделить на средние запасы или с. 020 (ф.№2) / [с. 210 (ф.№1) + с.220 (ф.№1)]
  9. Оборачиваемость запасов (в днях) рассчитывается, как 360 дней разделить на оборачиваемость запасов (в оборотах)
  10. Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) рассчитывается как средняя кредиторская задолженность 360 * дн. разделить на себестоимость реализации или [с.611 + с.621 + с.622 + с.627 (ф. №1) ] / с.020 (ф. №2)
  11. Продолжительность операционного цикла рассчитывается как сумма Оборачиваемость средств в расчетах (в днях) + Оборачиваемость запасов (в днях)
  12. Продолжительность финансового цикла равна разнице продолжительность операционного цикла - оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях)
  13. Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности = 1 / Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах)
  14. Оборачиваемость собственного капитала рассчитывается как выручка от реализации делится на средняя величина собственного капитала или с.010 (ф. №2)/ [с.490 – с.390 – с.252 – с.244 (ф. №1)]
  15. Оборачиваемость совокупного капитала его формула выручка от реализации разделить на итог среднего баланса – нетто или с.010 (ф. №2)/ [с.300 – с.252 – с.244 (ф. №1)]
  16. Коэффициент устойчивости экономического роста равен = (чистая прибыль - дивиденды, выплаченные акционерам) / собственный капитал (с.490 ф.№1)
  17. Чистая прибыль = балансовая прибыль – платежи в бюджет или с.140 – с.150(ф. №2)
  18. Рентабельность продукции = прибыль от реализации / выручка от реализации или с.050 / с.010(ф. №2)
  19. Рентабельность основной деятельности = прибыль от реализации / затраты на производство и сбыт продукции или с.050 / (с.020 + с.030 + с.040)(ф. №2)
  20. Рентабельность совокупного капитала = чистая прибыль / итог среднего баланса – нетто или [с.140 – с.150 (ф. .№2)] / [с.300– с.252 – с.244 (ф. №1)]
  21. Рентабельность собственного капитала = чистая прибыль / средняя величина собственного капитала или [с.140 – с.150 (ф. №2)] / [с.490 – с.252 – с.450+ с.640 (ф. №1)]
  22. Период окупаемости собственного капитала = средняя величина собственного капитала / чистая прибыль или [с.490 – с.252 – с.450+ с.640 (ф. №1)] / [с.140 – с.150 (ф. №2)]
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    Приложение  В

    Бухгалтерский баланс ОАО «Воронежсинтезкаучук».

АКТИВ Код строки Сумма, тыс. руб.
2009 г. 2010 г.
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ      
Нематериальные  активы 110 3688 3496
Основные  средства 120 1416085 2586513
Незавершенное строительство 130 1274275 363571
Доходные  вложения в материальные ценности 135 347 308
Долгосрочные  финансовые вложения 140 3517 1794
Отложенные  налоговые активы 145 21234 6222
Прочие  внеоборотные активы 150 57279 31959
Итого по разделу I 190 2776425 2993863
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ      
Запасы 210 513099 573442
    в том числе:

сырье, материалы  и другие аналогичные ценности

 211 413530 403796
готовая продукция и товары для перепродажи 214 13495 5402
    затраты в незавершенном производства 213 73774 118315
расходы будущих периодов 216 12300 45929
Налог на добавленную стоимость по приобретенным  ценностям 220 3034 3709
Дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев после  отчетной даты) 230 4614 3899
Продолжение таблицы 1
АКТИВ Код

строки

 Сумма, тыс. руб.
2009 г. 2010 г.
Дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев  после отчетной  
даты)		 240 484074 167185
в том  числе покупатели и заказчики 241 201562 88383
Краткосрочные финансовые вложения 250 1322 153
Денежные  средства 260 3748 1141
Прочие  оборотные активы 270 900 1388
Итого по разделу II 290 1010791 750917
БАЛАНС 300 3787216 3744780
ПАССИВ      
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ      
Уставный  капитал 410 265146 265146
Добавочный  капитал 420 133849 133717
Резервный капитал 430 442 524
Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток) 470 16070 136826
Итого по разделу III 490 415507 536213
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА      
Займы и кредиты 510 1186833 956427
Отложенные  налоговые обязательства 515 28198 78801
Итого по разделу IV 590 1215031 1035228
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА      
Займы и кредиты 610 1406643 1832821
Продолжение таблицы 1
ПАССИВ Код

строки

 Сумма, тыс. руб.
2009 г. 2010 г.
Кредиторская  задолженность 620 749092 339546
    в том числе:

поставщики и  подрядчики

 621 623522 241466
задолженность перед персоналом организации 622 24271 43897
задолженность перед государственными внебюджетными  фондами 623 4310 4975
задолженность по налогам и сборам 624 35146 39685
прочие  кредиторы 625 62843 9523
Доходы  будущих периодов 640 943 972
Итого по разделу V 690 2156678 2173339
БАЛАНС 700 3787216 3744780
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    Приложение Г

    Отчет о прибылях и убытках ОАО «Воронежсинтезкаучук».

АКТИВ Код строки Сумма, тыс.руб
2009 г. 2010 г
Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную  стоимость, акцизов и обязательных аналогичных платежей) 010 3 620 024 4 212 459
В том  числе:      
Услуг по процессингу 011 3 241 600 3 738 655
Перепродажа товаров 012 314 211 396 828
Прочие 013 64 213 76 976
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 020 3 133 326 3 553 761
В том  числе:      
Услуг по процессингу 021 2 779 672 3 115 607
Перепродажа товаров 022 297 136 360 296
Прочие 024 56 518 77 858
Валовая прибыль 029 486 698 658 698
Коммерческие  расходы 030 38 515 37 136
Управленческие  расходы 040 503 431 542 952
Прибыль (убыток) от продаж 050 55 248 78 610
Проценты  к получению 060 500 566
Прочие  доходы 105 325 271 119 869
Прочие  расходы 110 241 484 170 715
Прибыль (убыток) до налогообложения 140 29 039 28 330
Отложенные  налоговые активы 141 697 4 777
Отложенные  налоговые обязательства 142 8 254 6 335
Текущий налог на прибыль 150 15 570 24 079
Налог на прибыль прошлых лет 151 204 590
Продолжение таблицы 2
АКТИВ Код строки Сумма, тыс.руб
2009 г. 2010 г
Другие  аналогичные платежи (штрафы, пени) 152 218 458
Чистая  прибыль (убыток) отчетного периода 190 5 898 1 645

Информация о работе Финансовая стратегия предприятия