Учёт финансовых инвестиций

    Финансовые инвестиции – представляют собой вложение свободных денежных средств в ценные бумаги других предприятий в целях получения определенной выгоды на протяжении определенного периода времени.  Экономическая выгода от финансовой инвестиции могут быть в виде процентов, дивидендов, прироста инвестиционного капитала.

    Основные  положения учета финансовых инвестиций определены НСБУ № 12, который утвержден  Министерством финансов 25 декабря 1998 г. № 65 и зарегистрирован Министерством  Юстиции 16 января 1999 г. № 596.

    Финансовые  инвестиции с точки зрения сроков вложения могут быть текущими (краткосрочными) и долгосрочными.

    К текущим вложениям относятся, прежде всего, ценные бумаги, которые предприятие  предполагает реализовать (превратить в денежные средства) в течение одного года с момента их приобретения. Иначе их можно назвать краткосрочными инвестициями.

    Долгосрочными является финансовые вложения в ценные бумаги, если они приобретаются в  целях их использования в течение  длительного периода времени (более  одного года).

    Финансовые  вложения в зависимости от права  собственности могут быть долговыми  и долевыми ценными бумагами. Долговыми  являются ценные бумаги, которые выпускаются  предприятием-эмитентом и передаются предприятию инвестору в счет своего долга. При этом должник обязуется выплатить инвестору не только сумму долга взамен ценных бумаг, но и систематически уплачивать процент по ставке, установленной от номинальной стоимости ценных бумаг.

    Необходимо  отметить то, что долевые ценные бумаги не дает основания для инвестора претендовать на право собственности в имуществе эмитента.

    Что касается вклада инвестиции в долевую  ценную бумагу, то она дает право  владения инвестором доли собственности (капитала) в имуществе эмитента.

    В целом финансовые инвестиции можно  группировать на:

1. финансовые инвестиции в ценные бумаги (акции, облигации, государственные и местные процентные займы);
2. инвестиции в дочерние хозяйственные общества;
3. инвестиции в зависимые хозяйственные общества;
4. инвестиции в предприятия с иностранным капиталом;
5. прочие инвестиции.

    В то же время долгосрочные инвестиции одного предприятия в простые  акции другого предприятия могут  быть классифицированы в зависимости  от процента акции с правом голоса, принадлежащих инвестору:

1. Когда вкладывающий инвестор владеет более 50% акций голоса (контрольный пакет). При этом возникает необходимость в составлении инвестором консолидированной (сводной) отчетности.
2. Если инвестор владеет от 20% до 50% акций с правом голоса, то он может иметь значительное влияние на компанию - эмитент. По этому акции необходимо учитывать по себестоимости плюс доля инвестора в нераспределенной прибыли предприятия, являющегося объектом инвестирования (метод долевого участия).
3. В условиях, когда инвестор имеет менее 20% акции с правом голоса, необходимо инвестиции учитывать по наименьшей их стоимости-себестоимости или рыночной цене (метод стоимости).

    В обобщенном виде все виды инвестиции, имеющиеся на предприятии составляют инвестиционный портфель.

    В стоимостном отношении различают  номинальную, текущую рыночную стоимость финансовых инвестиций.

    Сумма, указанная на бланке ценной бумаги называется номинальной стоимостью. Совокупная стоимость всех акций  по номинальной стоимости составляет величину уставного капитала.

    Текущая стоимость – это есть цена продажи и обмена ценной бумаги между покупателем и продавцом ценной бумаги.

    Цена, определенная в результате котировки  ценных бумаг на рынке представляет собой рыночную стоимость ценных бумаг. Такое положение в определенном промежутке времени отражает равновесие между спросом и предложением.

    В качестве активов предприятия финансовые инвестиции в бухгалтерском учете  отражаются по себестоимости или  по цене приобретения. В себестоимость  финансовых вложений включаются:

1. затраты, или подлежащие уплаты поставщикам;
2. затраты на вознаграждения агентам и дилерам;
3. сборы фондовых бирж и других регулирующих органов;
4. налоги и сборы по переводу средств, вознаграждения за банковские услуги и другие.

    Краткосрочные и долгосрочные финансовые вложения в момент их приобретения учитываются  по стоимости приобретения, а в дальнейшем могут отражаться в себестоимости следующим образом;

    а) текущие инвестиции:

1. по рыночной стоимости;
2. по наименьшему из значений; стоимости приобретения рыночной стоимости.

    Доход или убыток от изменения рыночной стоимости текущих инвестиций признается в том отчетном периоде, в котором он имеет место;

    б) долгосрочные инвестиции:

1. по стоимости приобретения;
2. по стоимости с учетом переоценки;
3. по наименьшему из значений; стоимости приобретения или рыночной стоимости.

    Учет  поступления инвестиций. Для отражения в бухгалтерском учете поступления инвестиций используются:

1. счета 5800-5890 «Счет учета краткосрочный инвестиций»;
2. счета 0610-0690 «Счет учета долгосрочных инвестиций»;

    На  этих счетах финансовые инвестиции отражаются по себестоимости приобретения, которая складывается из расходов, связанных с поступлением инвестиций. Однако на практике встречаются факты, когда ценные бумаги могут быть приобретены по цене ниже или выше номинальной стоимости. Как уже было сказано выше номинальная стоимость – это стоимость, которая указана на бланке ценных бумаг.

    В тех случаях, когда покупная цена по акциям или рыночная ставка процента по облигациям ниже номинальной (скидка или дисконт) в течение периода погашения производится доначисление части разницы между покупной и номинальной стоимостью. Такие операции отражаются:

• по дебету 0610-0690, или
• по дебету 5810-5890 и
• кредиту 9590 «Прочие доходы от финансовой деятельности»

    Если  же ценные бумаги приобретаются предприятием выше их номинальной стоимости (надбавка или премия), то в течение периода с момента приобретения до момента погашения производится списание части разницы между покупной и номинальной стоимостью. Отражение подобных операций в бухгалтерском учете производится:

• по дебету 9690 «Прочие расходы по финансовой деятельности»
• и по кредиту 0610 или 5810.

    При этом следует иметь в виду, что  на момент погашения ценных бумаг  их стоимость, отраженных в учете  должна быть равной номинальной. Списание скидок и надбавок производится в тот период, когда периодически начисляется по ним процентный доход.

    Начисление  процентов (дивидендов) по ценным бумагам  отражается в учете:

• по дебету 4830 «Проценты к получению», или
• по дебету 4840 «Дивиденды к получению», и
• по кредиту 9530 «Доход в виде процентов» или
• по кредиту 9520 «Доход в виде дивидендов».

    Проценты  начисляются исходя из номинальной  стоимости.

    Пример. 1 июля 2008 года частное предприятие  «МР» приобрело 12 процентные облигации  СП «Пахтакор» номинальной стоимостью 2000000 сум по цене 2200000 сум., т.е. облигации приобретены с надбавкой (премий), Уплачено брокеру в момент приобретения 60000 сум. Срок погашения облигации 30 апреля 2009 г. Такое вложение является краткосрочным, так как срок погашения облигации 10 месяцев. При покупке данной партии облигации в бухгалтерском учете делается записи:

    1 июля 2008 г.

• дебет 5810 «Ценные бумаги» – 2260000
• кредит 5110 «Расчетный счет» – 2260000

    31 июля 2008г. начисляется процентный  доход (2000000х12%:12=20000 сумм):

• дебет 4830 «Проценты к получению» – 20000
• кредит 9530 «Доходы в виде процентов» – 20000

    В этот же период списывается соответствующая  часть надбавки (2200000-2000000):10=20000 сум.

• дебет 9690 «Прочие расходы по финансовый деятельности» – 20000
• кредит 5810 «Ценные бумаги – 20000

    Пример. 1 апреля 2008 г. ООО «МН» приобрело 10 %-ные  облигации компании «Сардор» общей  номинальной стоимостью 600000 сум  за 500000 сум, т.е приобрело со скидкой. Срок погашения 1 октября 2009 г., т.е. через 18 месяцев.

    На  день приобретения, т.е. 1 апреля 2008 г.:

• дебет 0610 «Ценные бумаги» – 500000
• кредит 5110 «Расчетный счет» – 500000

    30 апреля 2008 г. начисляется процентный  доход (600000х10%:12=5000):

• дебет 4830 «Проценты к получению» – 5000
• кредит 9530 «Доходы в виде процентов» – 5000

    В тот же момент списывается соответствующая  часть скидки (дисконт) (600000-500000):18=5556.

    В случае, если финансовые инвестиции предоставляются  в виде продукции, товаров, выполненных  работ и услуг, то производится запись:

• дебет 0610 или 5810 «Ценные бумаги»
• кредит 9010-9030 «Доходы от реализации продукции, работ и услуг».

    Если  ценные бумаги поступили в счет оплаты акций при формировании уставного  капитала учредителей дается проводка:

• дебет 0610 или 5810 «Ценные бумаги»
• кредит 4610 «Задолженность учредителей по вкладом в уставный капитал».

    При получении ценных бумаг безвозмездно делается запись:

• Дебет 0610 или 5810 «Ценные бумаги»
• Кредит 8530 «Безвозмездное получение и имущества».

    На  практике иногда производится так называемая реструктуризация ценных бумаг, когда долгосрочные ценные бумаги переводятся в краткосрочные, или наоборот. В этом случае в бухгалтерском учете делают запись:

      при переводе из краткосрочных в долгосрочные:

• дебет 0610 «Ценные бумаги»
• кредит 5810 «Ценные бумаги»

    при переводе из долгосрочных в краткосрочные:

• дебет 5810 «Ценные бумаги»
• кредит 0610 «Ценные бумаги»

    Долгосрочные  и краткосрочные инвестиции в  аналитическом разрезе (аналитический  учет) ведут его видам вложений, например: паи, акции, облигации и  др. и по объектам, т.е. по наименованиям предприятий эмитентов. Ведение аналитического учета финансовых инвестиций должно обеспечить возможность получения полной, достоверной и своевременной информации. В этих целях ценные бумаги, находящиеся на предприятии должны быть описаны в специальном журнале учета ценных бумаг. В данном журнале отражаются такие сведения как: наименование предприятия - эмитента, номинальная и покупная стоимость ценной бумаги, серия номер, общее количество, дата покупки и дата продажа и т.д. Если ценные бумаги хранятся в депозитарии, в журнале фиксируются реквизиты депозитария.