Валютные отношения и международные валютные системы

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ2

1 ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ5

1. Понятие валютных отношений и валютной системы. Её элементы и эволюция5
2. Валютный курс. Факторы его формирования8

2 МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ СИСТЕМЫ13

1. Международная валютная система и её историческое развитие13
2. Основные элементы национальной и мировой валютных систем18
3. Мировой денежный товар и международная ликвидность20

3 ВАЛЮТНЫЙ КОНТРОЛЬ В РОССИИ26

ЗАКЛЮЧЕНИЕ34

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ36

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Актуальность выбранной мной темы проявляется в том, что род влиянием многих факторов функционирование международных валютно-финансовых отношений усложнилось и характеризуется частыми изменениями. Поэтому изучение мирового опыта представляет большой интерес для формирующейся России. Постепенная интеграция России в мировое сообщество требует знания общепринятого цивилизованного кодекса поведения на мировых рынках валют, кредитов, ценных бумаг, золота.

Цель данной курсовой работы: изучить валютные отношения, понятие международной валютной системы, принципы ее функционирования.

Предмет исследования: процесс зарождения, развития и функционирования национальных и мировых валютных систем.

Объект  исследования: валютные системы и отношения.

Поскольку изолированных  национальных экономик не существует, национальные хозяйства связаны  цепью взаимных обязательств и в  этом смысле валютные отношения предстают  перед нами как ключевая форма  международных экономических связей. Операции с валютой представляют собой составную часть денежно-кредитной  сферы, воздействуют на состояние государственного бюджета и экономический рост. Товарооборот и движение факторов производства, научно-техническое и гуманитарное сотрудничество, культурный обмен и  туризм обслуживаются посредством  валютных операций, напрямую зависят  от валютного курса или валютной политики.

С учетом вышесказанного вполне объяснимо то, что деньги, превращаясь в валюту, приобретают  дополнительную функцию – становятся товаром, продаются и покупаются, имеют цену в денежных единицах другой страны. Поэтому спекуляция на валютном рынке является, сегодня одним из основных источников дохода современных банков и участников валютных бирж во всем мире.

На мировом  финансовом рынке доминируют операции на валютном рынке. Это обусловлено  значительными объемами перелива капитала в условиях либерализации национальных финансовых рынков. Валютный рынок является самым большим сегментом финансового рынка. Следовательно, знание структуры, особенностей и законов функционирования валютного рынка является залогом успеха проводимых на нем операций.

Достижение  поставленной цели предполагается путем  решения следующих задач:

1. определить основные понятия: валютные отношения, валютный курс, международные валютные системы, валютный контроль;
2. рассмотреть эволюцию валютных систем, выявить их основные элементы;
3. изучить особенности международной валютной системы;
4. разобраться в деталях работы валютного контроля.

Все экономические отношения, возникающие на международном уровне, опосредуются деньгами, которые выступают  в виде валют. Потребность упорядочения финансовых расчетов необходимость  формирования международной валютной системы, играющей определенную роль в  современной мировой экономике.

Международные валютные отношения – одна из самых  сложных сфер экономики. В закономерностях  ее развития и функционирования подчас нелегко разработаться даже специалисту. Однако в условиях перехода российской экономики к рынку каждый человек  должен иметь представление о  том, как устроена мировая валютная система, почему колеблются курсы обмена одних валют на другие валюты, как  правило, строить свое поведение  в области сбережений и покупок. Еще важнее эти знания для предприятий, чья деятельность связана с экспортом  – импортными операциями, а следователь, с переводом денежных средств  из валюты в другую, и обратно: такие  знания помогут избежать ненужного  риска, максимизировать прибыль, выработать стратегию поведения на внутреннем и международном рынках.

Валютные  отношения возникли в результате развития международной торговли, которая  порождает необходимость в обмене национальными валютами. Например, американские экспортеры, продающие товары во Франции, хотят получить за них доллары, а не франки, но ведь французские импортеры американских товаров имеют франки, а не доллары. Это – проблема, которая решается только благодаря тому, что французы меняют на валютном рынке франки на доллары. В сущности, это и есть основная операция в международных отношениях. Однако чтобы понять, как она осуществляется и какие и какие последствия возникают при ее многократном и массовом осуществлении, необходимо проследить экономическую логику возникновения и развития современной мировой валютной системы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1 ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ

 

1. Понятие валютных отношений и валютной системы, ее элементы и   

эволюция

 

Интернационализация мирового хозяйства обусловила развитие международных экономических связей, перелив денежных капиталов из одних стран в другие. Их носителями в международном обороте являются иностранные валюты, поскольку в мировом хозяйстве пока еще отсутствуют общепризнанные мировые деньги. Интеграционные процессы, происходящие в мировом хозяйстве, вызывают превращение части национального денежного капитала в иностранную валюту и наоборот.

Это проявляется  в валютных, кредитных, расчетно-платежных  и финансовых отношениях, что сформировало международные валютные отношения.

Валютные  отношения – это совокупность экономических отношений, возникающих в процессе движения валюты в мировом хозяйстве. По мере приобретения ими устойчивого характера вследствие длительного развития взаимного обмена результатами деятельности национальных хозяйств была создана валютная система.

Валютная  система – это правовая форма организации валютных отношений, установленная государством и регулируемая национальным законодательством или межгосударственным соглашением.

Первоначально существовала национальная валютная система  с характерными для нее следующими основными элементами:

1. Национальная валюта.
2. Режим валютного паритета и валютного курса.
3. Наличие или отсутствие валютных ограничений.
4. Регулирование международной валютной ликвидности.
5. Регламентация использования международных кредитных средств обращения и форм международных расчетов.
6. Режимы валютного рынка и рынка золота.
7. Статус национальных органов, занимающихся регулированием валютных отношений.

Последующее развитие мировых хозяйственных  связей образовало мировую

валютную  систему с целью обеспечения  глобальных интересов мирового сообщества и, прежде всего, стран участниц экономической  системы, а также механизма регулирования  и функционирования валюты.

Основными элементами мировой валютной системы, отражающими  ее характер, явились следующие:

1. Мировые  деньги (золото, резервные валюты, международные  счетные валютные единицы).

2. Регламентация  условий взаимной конвертируемости  валют.

3. Унификация  режима валютных паритетов и  валютных курсов.

4. Регламентация  объема валютных ограничений.

5. Регламентация  состава компонентов международной  валютной ликвидности.

6. Унификация  правил использования международных  кредитных средств обращения  (векселей, чеков) и форм международных  расчетов.

7. Режимы  мировых валютных рынков и  рынков золота.

8. Статус  института межгосударственного  регулирования – Международного  валютного фонда.

Стабильное  существование мировой валютной системы зависит от соответствия принципов построения ее структуры  принципам построения структуры  мирового хозяйства; расстановке сил  на мировой арене и интересам  ведущих стран. При несоответствии этих принципов возникает кризис мировой валютной системы, который  завершается ее разрушением, и вместо прежней системы возникает новая  валютная система.

В историческом плане различают четыре мировые валютные системы:

1. Была основана на золотомонетном стандарте и юридически оформлена в 1867г. межгосударственным соглашением в Париже на конференции ведущих стран.
2. Появилась, как результат разразившегося валютного кризиса в период Первой мировой войны и оформлена была в 1922 г. соглашением стран на Генуэзской международной экономической конференции. Эта система была основана на золотодевизном стандарте.
3. Созданная в 1944 г. и получившая название Бреттон-Вудской валютной системы (по наименованию города – Берттон-Вудс, где было оформлено международное соглашение). Она базировалась на золотодевизном стандарте. При этом впервые статус резервной валюты был закреплен за долларом США и фунтом-стерлингов Англии. Однако валютный кризис 60-х гг. завершился в конечном итоге четвертой мировой валютной системой.
4. Оформлена международным соглашением стран-членов МВФ в Кингстоне (Ямайка, 1976 г.) с ратификацией в 1978 г., получившая название как Ямайская мировая валютная система, которая функционирует и сейчас. Она отменила официальную цену золота и золотое содержание денежных единиц стран-участниц МВФ. Золотодевизный стандарт был заменен стандартом СДР, которые формально были объявлены основой валютных паритетов и валютных курсов. Однако СДР так и не стали эталоном стоимости и главным международным платежом и резервным средством, мировыми деньгами.

Практически сохраняется долларовый стандарт, хотя официально доллар не имеет статуса  резервной валюты. Тем не менее, сегодня  доллар по-прежнему лидирует как международное  платежное средство и резервная  валюта.

Что касается валютной системы России, то она  формируется с учетом структурных  принципов Ямайской валютной системы. Первым шагом в этом направлении  явилось вступление в 1992 г. В МВФ. Далее в 1993 г. Во внутреннее обращение был введен российский рубль, который стал основной национальной денежной и валютной системы, а рубль превратился в частично конвертируемую валюту. Законодательно установлены режим деятельности валютного рынка и состав его участников, который включает валютные биржи, коммерческие банки, посредников, порядок валютных операций.

Таким образом, Россия постепенно все теснее интегрируется  в мировую валютную систему.

 

1.2 Валютный курс. Факторы его формирования

 

Развитие  внешнеэкономических связей требует  особого инструмента, посредством которого субъекты, действующие на международном рынке, могли бы поддерживать между собой тесное валютное, расчетное и кредитно-финансовое взаимодействие. Таким инструментом выступают, прежде всего, банковские операции с иностранной валютой. Важнейшим элементом в системе таких операций является обменный валютный курс.

Валютный  курс – это относительная цена валют двух стран или валюта одной страны, выраженная в денежных единицах другой страны. Формирование валютного курса происходит на валютном рынке.

Валютный  рынок – это особый рынок, на котором осуществляются валютные сделки, то есть обмен валюты одной страны на валюту другой по определенному валютному курсу.

Установление  курса национальной денежной единицы  в иностранной валюте в данный момент называется валютной котировкой. Курс национальной денежной единицы может определяться как в форме прямой котировки, когда за единицу принимается национальная денежная единица (обратная котировка применяется в основном в Великобритании и по ряду валют в США). Использование обратной котировки позволяет сравнивать курс национальной валюты с иностранными валютами на любом валютном рынке.

Когда цена единицы иностранной валюты в  национальных денежных единицах растет, говорят об обесценивании (удешевлении) национальной валюты. И наоборот, когда цена единицы иностранной валюты в национальных денежных единицах падает, говорят об ее удорожании.

Подавляющая часть денежных активов, продаваемых  на валютных рынках, имеет вид депозита до востребования в банках, осуществляющих торговлю друг с другом. Лишь незначительная часть рынка приходится на обмен наличных денег. Именно на межбанковском валютном рынке осуществляются основные котировки валютных курсов.

Национальные  валютные рынки, обслуживающие движение денежных потоков внутри страны, интегрированы в мировой валютный рынок, связывающий их воедино с помощью современных средств коммуникации, где осуществляются валютные операции и расчеты. Одним из самых больших валютных рынков является рынок СПОТ или рынок немедленной поставки валюты (в течение 2-х рабочих дней). На него приходится до 65% от всего оборота валюты.