Оценка кредитоспособности юридических лиц

СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ 3

 

ГЛАВА 1. ПОНЯТИЕ  И КРИТЕРИИ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЮРИДИЧЕСКОГО ЛИЦА 5

1. Сущность понятия кредитоспособности заемщика 5
2. Методы оценки кредитоспособности заемщика 8

ГЛАВА 2. ОЦЕНКА КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЗАЕМЩИКА 13

1. Методика оценки кредитоспособности заемщика, используемая ОАО «ТрансКредитБанком» 13

 

ГЛАВА 3. РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ПОДДЕРЖАНИЮ ФИНАНСОВОГО 
СОСТОЯНИЯ ОАО "ТКЦ" В ЦЕЛЯХ ПОГАШЕНИЯ КРЕДИТА 31

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 34

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ 36

ПРИЛОЖЕНИЯ 37

 

 

 

 

1.3 Методика оценки  кредитоспособности заемщика, используемая ОАО «ТрансКредитБанком»

 

Анализ  данных о заемщике опирается на большой  комплект разноплановых документов. Основная цель анализа документов, которые использует банк при предоставлении кредита, - определить способность и готовность заемщика вернуть испрашиваемую ссуду в установленные сроки и в полном объеме.

Для определения  кредитоспособности заемщика проводится количественный анализ (оценка финансового состояния) и качественный анализ рисков. Целью проведения анализа рисков является определение возможности, размера и условий предоставления кредита.

Оценка  финансового состояния заемщика производится с учетом тенденций в изменении финансового состояния и факторов, влияющих на эти изменения. С этой целью необходимо проанализировать динамику оценочных показателей, структуру статей баланса, качество активов, основные направления хозяйственно-финансовой политики предприятия.

При расчете показателей (коэффициентов) используется принцип осторожности. То есть пересчет статей актива баланса в сторону уменьшения на основании экспертной оценки.

Для оценки финансового состояния заемщика в Сбербанке РФ используются три группы оценочных показателей:

Коэффициент абсолютной ликвидности К₁ характеризует способность к моментальному погашению долговых обязательств и определяется как отношение денежных средств и высоко ликвидных краткосрочных ценных бумаг к наиболее срочным обязательствам предприятия в виде краткосрочных кредитов банков, краткосрочных займов и различных кредиторских задолженностей:

 

К₁ =      (1)

 

где: стр.260 - денежные средства;

стр. 253 - краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги;

стр.610 - займы и кредиты;

стр.620 - кредиторская задолженность;

стр.630 - задолженность перед участниками  по выплате доходов;

стр.660 - прочие краткосрочные обязательства.

Под высоколиквидными краткосрочными ценными бумагами в  данном случае понимаются только государственные  ценные бумаги и ценные бумаги Сбербанка  России. При отсутствии соответствующей  информации строка 253 при расчете  К₁ не учитывается.

Промежуточный коэффициент покрытия К₂ характеризует способность предприятия оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить долговые обязательства. К₂ определяется как отношение:

 

К₂ =      (2)

 

где стр.260 - денежные средства;

стр.250 - краткосрочные финансовые вложения;

стр.240 - дебиторская задолженность (платежи  по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);

стр.610 - займы и кредиты;

стр.620 - кредиторская задолженность;

стр.630 - задолженность перед участниками  по выплате доходов;

стр.660 - прочие краткосрочные обязательства.

Для расчета  этого коэффициента предварительно производится оценка групп статей "краткосрочные финансовые вложения" и "дебиторская задолженность" (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты). Указанные статьи уменьшаются на сумму финансовых вложений в неликвидные корпоративные ценные бумаги и неплатежеспособные предприятия и сумму безнадежной дебиторской задолженности соответственно.

Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент  покрытия) К₃ является обобщающим показателем платежеспособности предприятия, в расчет которого в числителе включаются все оборотные активы, в том числе и материальные:

 

К₃ =      (3)

 

где стр.290 - итого по разделу II баланса;

стр.244 - задолженность участников по взносам  в уставный капитал;

стр.252 - собственные акции, выкупленные  у акционеров;

стр.610 - займы и кредиты;

стр.620 - кредиторская задолженность;

стр.630 - задолженность перед участниками  по выплате доходов;

стр.660 - прочие краткосрочные обязательства.

Для расчета  К₃ предварительно корректируются уже названные группы статей баланса, а также "дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более через 12 месяцев)", "запасы", и "прочие оборотные активы" на сумму соответственно безнадежной дебиторской задолженности, неликвидных и труднореализуемых запасов и затрат и дебетового сальдо по счету 83 "Доходы будущих периодов" (курсовые разницы).

Коэффициент соотношения собственных и заемных  средств К₄ является одной из характеристик финансовой устойчивости предприятия и определяется как:

 

К₄ =     (4)

 

где стр.490 - итог по разделу III баланса;

стр.640 - доходы будущих периодов;

стр.650 - резервы предстоящих расходов;

стр.590 - итого по разделу IV баланса;

стр.610 - займы и кредиты;

стр.620 - кредиторская задолженность;

стр.630 - задолженность перед участниками  по выплате доходов;

стр.660 - прочие краткосрочные обязательства.

Оборачиваемость разных элементов оборотных активов  и кредиторской задолженности рассчитывается в днях исходя из объема дневных продаж (однодневной выручки от реализации).

Объем дневных  продаж рассчитывается делением выручки  от реализации на число дней в периоде (90, 180, 270 или 360). Средние (за период) величины оборотных активов и кредиторской задолженности рассчитываются как суммы половин величин на начальную и конечную даты периода и полных величин на промежуточные даты, деленные на число слагаемых, уменьшенное на 1.

Оборачиваемость оборотных активов:

    (5)

Оборачиваемость дебиторской задолженности:

 

(6)

 

Оборачиваемость запасов:

 

      (7)

 

Аналогично  при необходимости могут быть рассчитаны показатели оборачиваемости  других элементов оборотных активов (готовой продукции, незавершенного производства, сырья и материалов) и кредиторской задолженности. Показатели рентабельности определяются в процентах или долях.

Рентабельность  продукции (или рентабельность продаж) К₅ определяется следующим образом:

 или      (8)

 

Рентабельность  вложений в предприятие:

 

 или       (9)

 

Основными оценочными показателями являются коэффициенты К₁, К₂, К₃, К₄ и К₅. Другие показатели оборачиваемости и рентабельности используются для общей характеристики и рассматриваются как дополнительные к первым пяти показателям.

Оценка  результатов расчетов пяти коэффициентов  заключается в присвоении заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными.

Таблица 2 Категории коэффициентов  рентабельности

Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория
К1	0,2 и выше	0,15-0,2	Менее 0,15
К2	0,8 и выше	0,5-0,8	Менее 0,5
К3	2,0 и выше	1,0-2,0	Менее 1,0
К4 кроме торговли для торговли	1,0 и выше 0,6 и выше	07,-1,0 0,4-0,6	Менее 0,7 Менее 0,4
К5	0,15 и выше	Менее 0,15	Нерентабельно

 

Далее определяется сумма баллов по этим показателям  в соответствии с их значимостью:

Показатель                Вес показателя

К₁                                            0,11

К₂                                             0,05

К₃                                                      0,42

К₄                            0,21

К₅                                              0,21

ИТОГО                               1

 

Формула расчета суммы баллов S имеет вид:

 

S = 0,11* Категория  К₁ + 0,05* Категория К₂ + 0,42* Категория К₃ + +0,21* Категория К₄ + 0,21* Категория К₅.

Значение S наряду с другими факторами используется для определения рейтинга заемщика.

Для остальных показателей третьей  группы (оборачиваемость и рентабельность) не устанавливаются оптимальные или критические значения ввиду большой зависимости этих значений от специфики предприятия, отраслевой принадлежности и других конкретных условий. Оценка результатов расчетов этих показателей основана, главным образом, на сравнении их значений в динамике.

Качественный  анализ основан на использовании информации, которая не может быть выражена в количественных показателях. Для проведения такого анализа используются сведения, представленные заемщиком, подразделением безопасности банка и информация базы данных (кредитных историй клиентов). На этом этапе оцениваются риски:

• Отраслевые

1. состояние рынка в отрасли;

2. тенденции в развитии конкуренции;
3. уровень государственной поддержки;
4. значимость предприятия в масштабах региона;
5. риск недобросовестной конкуренции со стороны других банков.

• Акционерные

1. риск передела акционерного капитала;
2. согласованность позиций крупных акционеров.

• Регулирования деятельности предприятия

1. подчиненность (внешняя финансовая структура);
2. формальное и неформальное регулирование деятельности;
3. лицензирование деятельности;
4. льготы и риски их отмены;
5. риски штрафов и санкций;
6. правоприменительные риски (возможность изменения в законодательной и нормативной базе).

• Производственные и управленческие

1. технологический уровень производства;
2. риски снабженческой инфраструктуры (изменение цен поставщиков, срыв поставок и т.д.);
3. риски, связанные с банками, в которых открыты счета;
4. деловая репутация (аккуратность в выполнении обязательств, кредитная история, участие в крупных проектах, качество товаров и услуг и т.д.);
5. качество управления (квалификация, устойчивость положения руководства, адаптивность к новым методам управления и технологиям, влиятельность в деловых и финансовых кругах).

Заключительным  этапом оценки кредитоспособности является определение рейтинга или класса заемщика. Устанавливается 3 класса заемщиков:

• первоклассные - кредитование которых не вызывает сомнений;
• второго класса - кредитование требует взвешенного подхода;
• третьего класса - кредитование связано с повышенным риском.

Рейтинг определяется на основе суммы баллов по пяти основным показателям, оценки остальных показателей третьей группы и качественного анализа рисков.