Анализ бухгалтерского баланса

 
     

1. Горизонтальный (временной) анализ — вид анализа, с помощью которого осуществляется сравнение каждой позиции с предыдущей. С его помощью изучается динамика показателя.

     При горизонтальном анализе составляется таблица определенного вида. (Таблица  6)

     При горизонтальном анализе рассчитываются следующие показатели:

2. Абсолютное отклонение;
3. Темп прироста;

, (4)

   где Т_пр. – темп прироста.

4. Темп роста;

      (5)

     где Т_р. – темп роста. 

Таблица 6

Статья	Код строки	На   начало  отчетного года, тыс. руб.	На   конец отчетного   года, тыс. руб.	Абсолютное   отклонение,   тыс. руб.	Темп  роста, %	Темп  прироста, %

 

     Горизонтальный  анализ проводится как по активу, так  и по пассиву баланса. Если на начало периода величина показателя равна нулю, то темпы роста и прироста не рассчитываются. 

5. Анализ  ликвидности баланса

 

     Ликвидность баланса означает степень покрытия обязательств его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

     Существуют  разные методики разбивки статей актива на группы по степени ликвидности  и обязательств пассива баланса на группы по степени срочности предстоящей оплаты. Для группировки статей баланса по группам можно использовать один из вариантов.

     Первый  вариант предложен А. Д. Шереметом и Р. С. Сайфулиным.[5,c.76]

     К первой группе наиболее ликвидных активов  относят денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения (ценные бумаги).

     Ко  второй группе быстро реализуемых активов  относят дебиторскую задолженность  и прочие активы.

     К третье группе медленно реализуемых активов относят статьи раздела II актива «Запасы и затраты» (за исключением «Расходов будущих периодов»), а также статьи из раздела I актива баланса «Долгосрочные финансовые вложения» (уменьшенные на величину вложений в уставные фонды других предприятий).

     К четвертой группе труднореализуемых  активов относят статьи раздела  I актива баланса «Основные средства и иные внеоборотные активы», за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу. В эту группу входят статьи «Долгосрочные финансовые вложения» — «Вложения в уставные фонды других предприятий».

     

     Схема 1.  Группировка активов баланса 

     Пассивы баланса группируются по степени  срочности их оплаты. К наиболее срочным обязательствам относятся кредиторская задолженность (статьи раздела V пассива баланса), а также ссуды, не погашенные в срок из справки 2 формы № 5.

     К краткосрочным пассивам относятся  краткосрочные кредиты и заемные средства.

     К долгосрочным пассивам относятся долгосрочные кредиты и заемные средства.

     К постоянным пассивам относятся статьи раздела III пассива баланса «Источники собственных средств» (капитал и резервы).

     Для сохранения баланса актива и пассива  итог данной группы уменьшается на величину по статье «Расходы будущих периодов»  - строка 216 -  и увеличиваются на строки 630 - 660 баланса.

     Для определения ликвидности баланса  следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:

      А1 П1, А2 П2, А3 П3, А4 П4, (6)

     где А1 - наиболее ликвидные активы;

     П1 - наиболее срочные обязательства;

     А2 - быстро реализуемые активы;

     П2 - краткосрочные пассивы;

     А3 - медленно реализуемые активы;

     П3 - долгосрочные пассивы;

     А4 - труднореализуемые активы;

     П4 - постоянные пассивы.

     Одновременное соблюдение первых трех правил обязательно  влечет за собой достижение и четвертого, ибо если совокупность первых трех групп активов больше (или равна) суммы первых трех групп пассивов баланса (т.е. [А1 + A2 + А3] ³ [П1 + П2 + П3]), то четвертая группа пассивов обязательно перекроет (или будет равна) четвертую группу активов (т.е. А4  £ П4).

       Последнее положение имеет глубокий  экономический смысл: когда постоянные  пассивы перекрывают труднореализуемые  активы, соблюдается важное условие  платежеспособности — наличие  у предприятия собственных оборотных  средств, обеспечивающих бесперебойный  воспроизводственный процесс; равенство  же постоянных пассивов и труднореализуемых  активов отражает нижнюю границу  платежеспособности за счет собственных  средств предприятия.

     Предприятие считается ликвидным, если оно может погасить свою краткосрочную кредиторскую задолженность за счет реализации оборотных (текущих) активов.

     Рассмотрим  коэффициенты ликвидности:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (норматив ³0,2-0,3)

Коэффициент абсолютной ликвидности	=	Высоколиквидные оборотные активы            (7)
		Краткосрочные обязательства

 

или 

Коэффициент абсолютной ликвидности	=	А1                     (8) ()
		П1+П2

 

или 

Коэффициент абсолютной       ликвидности	=	стр.250+стр.260
		стр.610+ стр.620+ стр.660

      

(9) 
 

     2. Коэффициент быстрой ликвидности  (норматив ³0,7-0,8) 

Коэффициент быстрой          ликвидности	=	Высоко- и среднеликвидные   (10) оборотные активы
		Краткосрочные обязательства

 

или

Коэффициент быстрой ликвидности	=	А1+А2 (11)
		П1+П2

 

или  

Коэффициент быстрой        ликвидности	=	стр.240+ стр.250+ стр.260 (12)
		стр.610+ стр.620+ стр.660

     3. Коэффициент текущей ликвидности  (норматив ³2) 

Коэффициент текущей ликвидности	=	Оборотные активы (13)
		Краткосрочные обязательства

 
 

или  

Коэффициент текущей  ликвидности	=	А1+А2+А3 (14)
		П1+П2

 

или 

Коэффициент текущей ликвидности	=	Итог раздела II баланса (стр.290) (15)
		стр.610+ стр.620+ стр.660

 

     Второй  вариант проведения аналитических работ по оценке ликвидности баланса предприятия (Г.В. Савицкая) предлагает следующую группировку статей актива по степени ликвидности.[6,c.95]

     1. Наиболее мобильные активы: денежные  средства и краткосрочные финансовые  вложения.

     2. Мобильные активы: готовая продукция,  товары отгруженные, дебиторская  задолженность.

     3. Наименее мобильные активы: производственные  запасы, незавершенное производство, расходы будущих периодов.

     Соответственно  на три группы разбиваются и платежные обязательства предприятия:

     1. Задолженность, сроки оплаты которой  уже наступили (кредиторская задолженность,  ссуды, не погашенные в срок).

     2. Задолженность, которую следует  погасить в ближайшее время (краткосрочные кредиты и займы).

     3. Долгосрочная задолженность.

     Для оценки изменения степени платежеспособности и ликвидности хозяйствующего субъекта необходимо сравнить показатели балансового  отчета по разным группам актива и  обязательств. Показатели каждой группы актива должны превышать соответствующие  показатели пассива.